Банкротство как инструмент оздоровления экономики. Банкротство как средство оздоровления экономики Компания «Стоп кредит»

Введение. 2

1. Кризис организации, причины возникновения, виды и последствия. 4

1.1 Возникновения кризисов в организации. 4

1.2 Кризис организации: его виды, фазы и последствия. 5

1.3 Банкротство организации: его виды, цель и последствия. 9

1.4 Стадии банкротства организации. 12

2. Основы правового регулирования порядка предупреждения и проведения процедур банкротства организации. 15

2.1 Предупреждение банкротства. 15

2.2 Арбитражные процедуры.. 16

2.2.1 Наблюдение. 17

2.2.2 Финансовое оздоровление. 20

2.2.3 Внешнее управление. 21

2.2.4 Конкурсное производство. 26

2.2.5 Мировое соглашение. 28

3. Изменение правил процедуры банкротства. 31

Заключение. 36

Список литературы.. 38

Приложения. 40

Введение

Вступление экономики России в рыночные отношения, открытие отечественного рынка для товаров зарубежных предприятий поставили большинство российских организаций в сложное финансовое и экономическое положение. Результатом этого явились рост неплатежеспособности и последующее банкротство организаций.

Следует отметить, что в мире не было ни одной организации, которая в той или иной мере в своей производственно-хозяйственной деятельности не испытала на себе кризисные явления, экономические и финансовые проблемы, нередко приводящие к банкротству. Особая острота проявилась и проявляется в России в силу определенных особенностей перехода ее экономики на рыночные отношения.

Ситуация несостоятельности связана с реальной производственно-хозяйственной деятельностью и является следствием производственных, технологических, маркетинговых, финансово-экономических и юридических упущений в работе предприятия. Однако процедура возбуждения дела о банкротстве - это сугубо юридический акт, который основывается на трех законах о несостоятельности (банкротстве), принятых в 1992, 1998, 2002 гг., что само по себе свидетельствует о серьезности проблемы банкротства предприятий для экономики страны.

В нормально функционирующей рыночной экономике банкротство - это метод устранения из рыночной ниши неэффективно работающих организаций. Банкротство выполняет позитивную роль, однако в нашей стране в период становления рыночных условий хозяйствования оно несет на себе ряд дополнительных и не всегда законных черт. Это и переделы собственности, и криминальная составляющая, и монополизация рынков отдельных товаров и услуг. В силу перечисленных факторов получить объективную картину финансово-экономического состояния предприятия, степени его устойчивости становится особенно важно для самого предприятия, для отрасли, для экономики в целом.

Цель курсовой работы заключается в изучении и анализе сегодняшнего положения несостоятельных предприятий.

В соответствии с поставленной целью в ходе исследования предполагается рассмотреть следующие основные задачи:

Раскрыть понятие несостоятельности (банкротства), основные факторы возникновения банкротства предприятий, а также его виды, цели и последствия.

Изучить основы правового регулирования порядка предупреждения и проведения процедур банкротства организации.

Более подробно рассмотреть некоторые арбитражные процедуры, связанные с банкротством.

В работе использовались законодательные акты, регулирующие вопросы несостоятельности (банкротства), комментарии к законодательству, а также работы многих известных юристов и экономистов, затрагивающих в своих публикациях тему банкротства: Антонова О.В., Афонькин В.Н., Бинецкий А.Э., Бродский Б.Е., Сабинина Е.А., Уткин Э.А., Федорова Г.В., Фомин Я.А. и другие. Методической основой данной работы являются учебные пособия Бродского Б.Е. и Жарковской Е.П. "Антикризисное управление" и Антоновой О.В. "Управление кризисным состоянием организации".

1. Кризис организации, причины возникновения, виды и последствия

1.1 Возникновения кризисов в организации

Организация - это некоторое относительно обособленное структурное звено в общей экономической системе. Критериями такого обособления являются экономическая самостоятельность, организационная целостность (существование внутренней и внешней среды), наличие специализированных информационных структур, возможность выделения для организации общего результата работы.

В качестве организации может рассматриваться отдельная фирма, предприятие, акционерное общество, банк, компания (страховая, туристическая и др.), а также структурные единицы системы государственного управления.

Этапы возникновения кризиса можно представить следующей цепочкой: причины - симптомы - факторы.

Причина кризиса - события или явления, вследствие которых появляются симптомы и далее факторы кризиса.

Симптом кризиса - это только внешнее проявление начала "болезни" организации, но к самой "болезни" - кризису приводят причины его возникновения.

Фактор кризиса - событие или зафиксированное состояние объекта, или установленная тенденция, свидетельствующая о наступлении кризиса.

Например, в организации причинами могут быть финансово-экономические просчеты, общее положение экономики, низкая квалификация персонала, недостатки системы мотивирования. Симптомы кризиса - появление первых признаков отрицательных тенденций, устойчивость этих тенденций, деловые конфликты, нарастание финансовых проблем и другие. Тогда факторами кризиса будут снижение качества продукции, нарушение технологической дисциплины, рост и большая задолженность по кредитам и т.п.

С точки зрения воздействия на организацию причины возникновения кризиса можно классифицировать на внешние и внутренние. Внешние определяют воздействие среды, в которой существует организация, а возникновение внутренних причин зависит от ситуации в самой организации. Внешние причины определяются состоянием экономики, деятельностью государства, состоянием отрасли, к которой относится рассматриваемая организация, а также воздействием стихии. Внутренними причинами возникновения кризиса могут быть возникшие диспропорции и нарушения равновесия между объемом производства и объемом реализованной продукции, доходами и объемами краткосрочных займов, качеством продукции и ее ценой на рынке, ценой продукции и затратами на ее производство и т.д.

1.2 Кризис организации: его виды, фазы и последствия

Кризис - это крайнее обострение внутрипроизводственных и социально-экономических отношений, а также отношений организации с внешнеэкономической средой.

Кризисные ситуации могут возникать на любой стадии деятельности организации как в период становления и развития, так и в период стабилизации и расширения производства и, наконец, при начале спада.

Мировая рыночная экономика не знает примеров организаций, которых когда-либо не коснулись кризисные ситуации в той или иной мере.

Применительно к организации кризисы можно классифицировать следующим образом:

Технологический (производственный) - при возникновении которого устаревшее оборудование и технологии не позволяют выпускать качественную, конкурентоспособную продукцию, что приводит организацию к финансовым потерям;

Социальный (социально-управленческий) - возникает в результате появления между работниками или их группами конфликтов, в том числе между работниками и администрацией, а также в результате управленческих конфликтов в аппарате управления и т.п. Указанные конфликты ведут к принятию неэффективных решений и к потерям времени на самом производстве;

Финансовый - возникает в результате нерационального использования собственного капитала и заемных средств, неэффективного использования полученной прибыли, что влечет за собой опять же финансовые проблемы организации.

Организационный - возникает в результате несовершенства производственной структуры управления и структуры аппарата управления в организации, неэффективного распределения обязанностей, прав, полномочий и ответственности между уровнями управления, подразделениями аппарата и внутри между исполнителями;

Информационный - является следствием ситуации, в которой получаемая информация не отражает изменений, происходящих на рынке, недостаточно достоверно отражает положение дел в самой организации. Все это вызывает возникновение и увеличение различных видов потерь;

Кризис взаимодействия - между собственниками организации или с властью, противоречия в их интересах, что не позволяет проводить эффективную политику и в результате приносит существенные потери организации.

В конечном итоге эти кризисы между собой достаточно тесно связаны и, как правило, отражаются на финансах организации.

Рассмотрим фазы возможного развития и преодоления кризисов в организации:

I фаза - спад (снижение показателей, характеризующих результаты финансово-хозяйственной деятельности) из-за внешних факторов рынка.

II фаза - дальнейшее ухудшение результатов деятельности под влиянием внутренних причин в организации (без ухудшения внешних условий на рынке).

III фаза - депрессия - приспособление организации к новым условиям хозяйствования на более низком уровне доходов (при условии принятия первоочередных антикризисных мер).

IV фаза - восстановление финансового равновесия, оживление производства - восстановление производства и реализации продукции до предкризисного уровня.

V фаза - рост производства, ускорение экономического развития организации, увеличение объемов продаж и реализации в краткосрочной перспективе.

VI фаза - поддержание нового экономического уровня развития предприятия, его устойчивости в длительной перспективе, создание условий для самофинансирования.

Результаты наступившего кризиса могут быть различными.

Правильно организованный менеджмент может ослабить влияние кризиса и добиться восстановления жизнеспособности организации в целях ее сохранения. Может произойти обновление организации при сохранении собственников и руководителей или реструктуризация организации (слияние, разделение, присоединение, выделение). При других условиях кризис может привести к полной ликвидации организации или к смене собственника и перестройке процесса функционирования организации.

Однако, следует иметь ввиду, что кризис в организации не обязан приводить к негативным последствиям.

Возможные последствия наступления кризисного состояния организации:

Таблица 1.

В любой организации есть опасность появления кризисной ситуации, даже когда кризис близко не наблюдается, поскольку деятельность организации (в производственной, финансовой, инвестиционных сферах) всегда связана с рисками (предпринимательскими, финансовыми, процентными, экономическими и т.п.). Это определяется те, что организация существует в социально-экономической системе, которая развивается циклично, по спирали, ибо изменяются люди и их потребности, интересы общества, техника и технология, появляются новые продукты.

Исходя из этого проявление кризисных ситуаций в организации требует принятия руководством (собственниками) радикальных мер, чтобы сохранить себя в рынке, так как в противном случае организацию ждет ликвидация.

С этой позиции процедуры банкротства предприятий - это обеспечение эволюции производства, продвижения нового, отживания старого, неуклонного развития экономики. Банкротство организаций - это необходимый атрибут рыночной экономики, несущий позитивное, оздоравливающее начало. В то же время институт банкротства - удобный инструмент для передела собственности.

В 2000-2001 гг. в России рассматривалось более 25 000 дел о банкротстве предприятий, возбуждено 18 000 дел, из которых большинство закончилось конкурсным производством - ликвидацией организаций. В Германии в эти же годы было возбуждено более 50 000 дел, причем 40 000 предприятий была оказана помощь в восстановлении их платежеспособности и переходе на новый бизнес. В США за этот же период было возбуждено более 220 000 дел (такое число объясняется активным развитием малого и среднего бизнеса). Половина этих предприятий прекратила деятельность по собственной инициативе. А новых фирм образовалось свыше 200 000.

Из приведенных выше данных видно, что в России по сравнению с зарубежными странами основным путем решения кризисных ситуаций организаций (банкротов) является их ликвидация.

1.3 Банкротство организации: его виды, цель и последствия

Банкротство организации - это результат негативного влияния разнообразных внешних и внутренних факторов развития организации в рыночных условиях.

В ст.2 Федерального закона 1998 г. дается следующее определение:

Банкротство (несостоятельность) - признанная арбитражным судом неспособность должника в полном объеме удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей.

Процедуру банкротства организации следует рассматривать с экономической и юридической точек зрения.

Банкротство с экономической точки зрения - это следствие плохого учета хозяйственных и предпринимательских рисков в деятельности организации, обусловленных прежде всего неквалифицированными решениями и действиями руководства организации, т.е. рисками руководителей и собственников организации.

Банкротство с юридической точки зрения - это возможность правового решения острых конфликтов при не возврате организацией-должником денежных средств кредитору. Законодательство защищает интересы кредиторов, давая им шанс вернуть вложенные средства (полностью или частично) либо за счет продажи имущества должника, либо в результате смены руководства и собственников организации, путем внедрения и реализации разнообразных реорганизационных мер.

В понятии банкротства в практике выделяют следующие его виды:

Реальное банкротство организации - характеризуется неспособностью предприятия восстановить свою платежеспособность в силу реальных потерь собственного и заемного капитала.

Временное, условное банкротство - характеризуется таким состоянием неплатежеспособности организации, которое вызвано существенной просрочкой ее кредиторской задолженности , затовариванием готовой продукцией, при этом сумма активов организации превосходит объем ее долгов.

Преднамеренное (умышленное) банкротство - характеризуется преднамеренным созданием руководителями и собственниками организации состояния ее неплатежеспособности, нанесением ей экономического вреда (хищение средств организации разными способами) в личных интересах и в интересах иных лиц. (уголовно наказуемо).

Фиктивное банкротство - ложное объявление организацией о своей неплатежеспособности с целью введения в заблуждение кредиторов для получения от них отсрочки платежей по своим финансовым обязательствам либо получения скидки с долгов, либо для передачи готовой продукции, не пользующейся спросом на рынке для погашения долгов.

Организация (предприятие), получившая статус юридического лица с момента государственной ее регистрации, приобретает обязанности, ответственности и права перед внешними субъектами права.

Обязанности и ответственность с точки зрения процедуры банкротства - это своевременное исполнение своих обязательств, полное погашение долгов, а также ответственность за несвоевременное выполнение обязательных платежей и обязательств перед кредиторами.

Права с точки зрения процедуры банкротства - это возможность требовать от должника возврата своих средств, погашения долгов и компенсации за несвоевременную их оплату вплоть до обращения в судебные органы.

Осуществление процедуры банкротства организации имеет целью, во-первых, отдать долги юридическим и физическим лицам и, во-вторых, восстановить предпринимательскую деятельность организации в будущем. При этом первичным должно быть восстановление платежеспособности организации, а вторичным - погашение кредиторской задолженности.

Как уже отмечалось выше, банкротство организаций имеет как положительные, так и отрицательные последствия:

Таблица 2.

Положительные последствия

Негативные последствия

Закрытие организации должника (больной организации) и возвращение долгов кредиторам цивилизованным способом через суд

Потеря кредиторами части своего капитала

Начало нового бизнеса

Возможность возникновения цепочки последующих банкротств - так называемый эффект домино

Замена некомпетентных руководителей, временных собственников организации на профессиональных руководителей, передачи бизнеса в более надежные руки собственников.

Ухудшение материального положения работников предприятия из-за длительной задержки причитающихся им выплат заработной платы, пособий и т.д.

Очищение активов организации, восстановление ее финансовой устойчивости и реструктуризации с целью выхода на эффективный бизнес

Сокращение рабочих мест, возникновение социальной напряженности, и как результат - снижение платежеспособности, а следовательно, и покупательной способности населения

Передача бизнеса организации от государства в частные руки, и наоборот

Снижение потребительского рынка

Возможность криминального передела собственности организации и разворовывания имущества, в том числе организаций со значительной долей государственной и муниципальной собственности

Стоит отметить, что не все предприятия подлежат банкротству. Не подлежат банкротству в порядке, предусмотренном федеральным законодательством:

казенные предприятия (п.2 ст.1 Федерального закона 1998 г. №-Ф3);

унитарные предприятия, не основанные на государственной или муниципальной собственности (п.5 ст.6 Закона), к которым применяются нормы о казенных предприятиях на основании п.5 ст.6 Федерального закона от 30 ноября 1994 г. № 52-Ф3 "О введении в действие части первой ГК РФ".

Речь идет прежде всего о предприятиях, созданных и находящихся в собственности общественных организаций, общественных организаций пенсионеров и инвалидов, благотворительных фондов, так как к ним до их преобразования или ликвидации применяются нормы ГК РФ об унитарных предприятиях, основанных на праве оперативного управления (т.е. собственником их имущества является учредитель). Нельзя применить процедуру банкротства и к учреждению, что следует из п.2 ст.1 Федерального закона от 8 января 1998 г. № 6-Ф3 "О несостоятельности (банкротстве)".

Из некоммерческих организаций (а организационно-правовые формы их могут быть разнообразны) под нормы Федерального закона о банкротстве попадают только потребительские кооперативы, благотворительные и иные фонды, что следует из п.2 ст.1 указного Закона.

1.4 Стадии банкротства организации

I стадия. Зарождение финансовой неустойчивости, появление негативных явлений в хозяйственной деятельности организации.

На этой стадии уменьшаются доходы, растут убытки и т.д.

Эту стадию иногда называют скрытой формой начала банкротства. Здесь начинается незаметное снижение "цены" предприятия под влиянием различных внешних и внутренних факторов. Цена предприятия определяется по формуле: V=P/K,

где P - ожидаемая прибыль до выплаты налогов, а также процентов по займам и дивидендов; K - средний процент, показывающий проценты и дивиденды, которые необходимо будет выплачивать; V - ожидаемая цена организации.

II стадия. Возникновение финансовой неустойчивости (начальная стадия финансовой неустойчивости).

III, IV стадии. Устойчивая (длительная) и хроническая финансовая неустойчивость.

Разница между второй и третей стадией заключается в том, что на третей стадии происходит дальнейшее ухудшение показателей работы предприятия, резкое изменение статей актива и пассива баланса, ухудшение финансовых результатов.

Особую тревогу вызывают:

резкое уменьшение денежных средств на счетах;

увеличение дебиторской задолженности ;

увеличение кредиторской задолженности ;

снижение объемов продаж;

трудности с наличностью;

задержки с выплатой заработной платы работникам;

задержки с погашением обязательств;

рост убытков;

конфликты на предприятиях, увольнение руководящего состава;

Руководство предприятия на этой стадии часто склонно к авантюрным способам зарабатывания денег, а иногда даже к мошенничеству.

V стадия. Банкротство организации.

Организация не может своевременно оплачивать долги как в полном объеме, так и частично, и банкротство становится юридически очевидным.

Каждая из рассмотренных выше стадий прежде всего характеризуется состоянием производственного процесса и финансов, а также состоянием функционирования управленческого персонала.

I стадия. Производственный процесс осуществляется в том же ритме без качественных и количественных решений. Принимаются некачественные, непродуманные управленческие решения. Имеются отдельные сбои в осуществлении платежей по долгам.

II стадия. Производственный процесс дает определенные сбои (например, уменьшается сбыт продукции, возрастает задолженность и т.п.). Возникают конфликты среди персонала. Из-за несоблюдения технологии появляется бракованная продукция.

III стадия. Существуют серьезные сбои в производственном процессе. Часть персонала находится в свободных отпусках. Уходит квалифицированный персонал. Задерживается или сокращается выплата зарплаты. Возрастает просроченная задолженность по платежам.

IV и V стадии. Частичная или почти полная остановка производства. Зарплата не выплачивается. Кредиторы осаждают предприятие. Персонал разбегается. Отсутствует платежеспособность.

2. Основы правового регулирования порядка предупреждения и проведения процедур банкротства организации

2.1 Предупреждение банкротства

В случае возникновения первых признаков несостоятельности руководитель организации-должника обязан направить собственнику имущества, учредителям должника сведения о наличии признаков банкротства у организации.

Руководитель предприятия-должника, учредители организации-должника, собственник имущества должника, органы исполнительной власти на различных уровнях управления обязаны принимать своевременные меры по предупреждению банкротства организации.

В целях предупреждения банкротства необходимо систематически силами аппарата управления проводить анализ финансовой устойчивости и при появлении первых признаков ухудшения финансового положения предприятия выявлять причины такого положения и их устранять, такую работу следует проводить до полного восстановления финансовой устойчивости предприятия.

Для этого руководство разрабатывает программу вывода из кризиса (краткосрочную и среднесрочную), на худой конец план мероприятий. Меры по предупреждению ухудшения финансового положения предприятия следует принимать до момента просрочки платежей кредиторам свыше трех месяцев, т.е. до возможного момента подачи кредиторами в арбитражный суд заявления о признании должника банкротом.

Меры, направленные на восстановление платежеспособности должника, могут быть также приняты кредиторами или иными лицами по соглашению с организацией должника. Эти меры должны приниматься (разрабатываться) как только у предприятия появляются случаи просроченной кредиторской задолженности.

В качестве примера, к таким мерам можно отнести:

оказание временной финансовой помощи собственником предприятия, кредитором по соглашению с должником, третьим лицом с согласия должника или под залог и гарантию указанных лиц;

укрепление руководства предприятием;

сокращение различного рода затрат;

улучшение производственного процесса.

Восстановление платежеспособности может требовать структурной перестройки организации, замены руководящих кадров.

2.2 Арбитражные процедуры

Процедуры банкротства - наблюдение, финансовое оздоровление, внешнее управление имуществом организации-должника применяется по решению и под контролем арбитражного суда. Организация-должник на любом этапе арбитражного производства по делу о банкротстве может заключить с кредиторами при их согласии мировое соглашение.

Особенность применения указанных арбитражных процедур состоит в том, что правовое положение юридического лица организации должника не изменяется: сохраняется как сама организация в качестве субъекта права, так и единый имущественный комплекс.

Использование процедур - наблюдение, финансовое оздоровление, внешнее управление, мировое соглашение направлены на улучшение экономического положения организации-должника, являются последними попытками со стороны арбитражного суда помочь организации ликвидировать неудовлетворительную структуру ее баланса , устранить неплатежеспособность организации, повысить ее финансовую устойчивость в краткосрочном и долгосрочном временном периоде.

Рассмотрим каждую процедуру банкротства в отдельности.

2.2.1 Наблюдение

Наблюдение - организационная процедура, направленная на обеспечение сохранности имущества предприятия-должника.

Определение арбитражного суда о введении наблюдения в организацию-должника производится на основе рассмотрения судом обоснованности заявлений должника, либо кредитора, либо уполномоченных органов о признании организации-должника банкротом.

Заявление должника подается в суд в письменной форме и подписывается руководителем предприятия.

В заявлении должно быть указано:

сумма требований кредиторов по денежным обязательствам в размере, который не оспаривается должником;

сумма задолженности по возмещению вреда, причиненного жизни и здоровью оплате труда и выплате выходных пособий работникам предприятия;

обоснование невозможности удовлетворить требования кредиторов в полном объеме;

сведения о принятых к производству исковых заявлений в судах, исполнительных документов, предъявленных к бесспорному списанию;

номера счетов в разных банках;

сведения о наличии имущества, достаточного для покрытия судебных расходов по делу о банкротстве.

К заявлению прилагаются:

список кредиторов и должников и размеров их задолженности;

бухгалтерский баланс на последнюю отчетную дату;

протокол собрания акционеров (учредителей) предприятия;

обосновывающие документы о неспособности предприятия удовлетворить требование кредиторов в полном объеме;

отчет о стоимости имущества должника, подготовленный независимым оценщиком;

протокол собрания работников предприятия о выборе представителя работников для участия в суде.

Заявление конкурсного кредитора о признании организации-должника банкротом подается в арбитражный суд в письменной форме, подписывается его руководителем.

В заявлении должны быть указаны следующие основные данные:

наименование арбитражного суда;

наименование должника и его почтовый и юридический адрес;

размер требований кредиторов к должнику и обязательство должника, из которого возникло требование, просроченность долга;

доказательства обоснованности требований кредитора; и д. р.

К заявлению прилагаются:

обязательства должника перед конкурсным кредитором;

доказательства оснований возникновения задолженности;

исполнительный лист, счета-фактуры, товарно-транспортные накладные и т.д.;

Заявление уполномоченного органа о признании организации-должника банкротом должно отвечать по содержанию, характерному для заявления кредитора.

По результатам рассмотрения обоснованности требований заявителя к должнику арбитражный суд выносит определение (если требования к должнику признаны обоснованными), в котором указывается о введении наблюдений, об утверждении временного управляющего, размера его вознаграждения и источника его выплаты.

Наблюдение является процедурой, направленной в первую очередь на обеспечение сохранности имущества должника и проведение тщательного анализа его финансового состояния с целью выявления возможности восстановить платежеспособность предприятия.

Наблюдение - обязательная стадия разбирательства дела о банкротстве. Данная процедура вводится с момента принятия арбитражным судом заявления о признании должника банкротом на срок до 7 месяцев.

Наблюдение осуществляет назначенный арбитражным судом арбитражный управляющий, который не подменяет органы управления предприятия-должника.

С момента принятия арбитражным судом заявления о признании должника банкротом вводится наблюдение. С этого момента - имущественные требования к предприятию могут быть предъявлены только с соблюдения порядка, предусмотренным законом о банкротстве.

Введение наблюдения не означает отстранение руководителя предприятия и иных органов управления предприятия, которые осуществляют свои полномочия с ограничениями.

Органы управления организации-должника не вправе принимать решения о:

реорганизации (слиянии, присоединении, разделении, выделении, преобразовании) и ликвидации должника;

создании юридических лиц или об участии в иных юридических лицах;

создании филиалов и представительств;

выплате дивидендов;

размещении должником облигаций и иных эмиссионных ценных бумаг;

выходе из состава участников предприятия должника, приобретении у акционеров ранее выпущенных акций;

Решения об участии в ассоциациях и др. объединениях могут приниматься только с согласия временного управляющего.

2.2.2 Финансовое оздоровление

Финансовое оздоровление - установление финансового равновесия путем получения отсрочки платежей, превращение краткосрочных обязательств в долгосрочные, превращение обязательств кредиторов в паевой или акционерный капитал, приостановка деятельности в убыточной сфере и т.д.

Перед проведением данной процедуры должны представляться:

план финансового оздоровления;

график погашения задолженности;

протокол общего собрания учредителей должника или решения органа, уполномоченного собственником имущества должника - унитарного предприятия;

При проведении процедуры финансового оздоровления вводятся ограничения по отношению к должнику:

отменятся ранее принятые меры по обеспечению требований кредиторов;

аресты на имущество должник и иные ограничения должника в части распоряжения принадлежащим ему имуществом могут быть наложены исключительно в рамках процесса банкротства;

запрещается выплата дивидендов и иных платежей по эмиссионным ценным бумагам;

не начисляются неустойка (штраф, пени) и подлежащие уплате проценты, не вводятся иные финансовые санкции за неисполнение или ненадлежащее исполнение денежных обязательств и обязательных платежей, возникших до даты введения финансового оздоровления.

Ограничения касаются также производственно-хозяйственной деятельности должника. В частности, должник не вправе без согласия собрания кредиторов совершать сделки:

если в их совершении у него имеется заинтересованность;

если они связаны с приобретением, отчуждением или возможностью отчуждения прямо либо косвенно имущества должника, балансовая стоимость которого составляет более 5% балансовой стоимости активов должника на последнюю отчетную дату, предшествующую дате заключения сделки;

если они влекут за собой выдачу займов, кредитов, поручительств и гарантий должника, а также учреждение доверительного управления имуществом должника.

После окончания процедуры финансового оздоровления арбитражный суд рассматривает результаты финансового оздоровления и может принимать один из следующих вариантов: внешнее управление или конкурсное производство.

2.2.3 Внешнее управление

Внешнее управление - организационная процедура, назначаемая арбитражным судом на основании решения собрания кредиторов, при которой управление предприятием возлагается на внешнего управляющего.

Внешний управляющий - самостоятельно распоряжается имуществом должника, разрабатывает план внешнего управления и финансового оздоровления предприятия.

Внешнее управление имуществом должника состоит в назначении арбитражным судом специального управляющего, если есть основания полагать, что причиной тяжелого финансового положения должника является неудовлетворительное управление организацией и имеется реальная возможность восстановить платежеспособность предприятия-должника с целью продолжения его деятельности путем осуществления организационных и экономических мероприятий.

Внешнее управление вводится арбитражным судом на основании решения собрания кредиторов, за исключением случаев, предусмотренных федеральным законом, на срок не более 18 месяцев, который может быть продлен не более чем на 6 месяцев.

С момента введения внешнего управления:

руководитель предприятия-должника отстраняется от должности, а управление делами возлагается на внешнего управляющего;

прекращаются полномочия органов управления должника и собственника имущества должника - унитарного предприятия;

полномочия руководителя должника и иных органов управления должника переходят к внешнему управляющему, за исключением полномочий, переходящих в соответствии с Федеральным законом к другим лицам (органам);

органы управления должника в течение трех дней с момента назначения внешнего управляющего обязаны обеспечить передачу бухгалтерской и иной документации юридического лица, печатей и штампов, материальных и иных ценностей внешнему управляющему;

снимаются ранее принятые меры по обеспечению требований кредиторов;

аресты имущества должника и иные ограничения должника по распоряжению принадлежащим ему имуществом могут быть наложены исключительно в рамках процесса о банкротстве;

вводится мораторий на удовлетворение требований кредиторов по денежным обязательствам и обязательным платежам должника, за исключением случаев, предусмотренных федеральным законом о несостоятельности (банкротстве).

Мораторий - означает, что в период управления штрафы и пени не увеличиваются. По окончании этого периода кредиторы могут требовать выплаты неустоек, штрафов и пеней, накопившихся к моменты введения внешнего управления. Мораторий распространяется на "старые" долги предприятия, срок которых наступил до введения внешнего управления. При этом не допускаются безакцептные списания средств со счета должника, а исполнение ряда имущественных взысканий приостанавливается. Мораторий не затрагивает интересы только отдельных лиц: зарплата, алименты и компенсации за вред жизни и здоровью должны быть выплачены в первую очередь.

Планом внешнего управления согласно Федеральному закону "О несостоятельности (банкротстве)" могут быть предусмотрены следующие меры по восстановлению платежеспособности должников:

перепрофилирование производств;

закрытие нерентабельных производств;

взыскание дебиторской задолженности;

продажа части имущества должника;

уступка прав требования должника;

исполнение обязательств должника собственником имущества должника - унитарного предприятия, учредителями (участниками) должника либо третьим лицом или третьими лицами;

увеличение уставного капитала должника за счет взносов участников и третьих лиц;

размещение дополнительных обыкновенных акций должника;

продажа предприятия должника;

замещение активов должника.

Наряду с указанными общими мерами по восстановлению платежеспособности организации на основе диагностики конкретной организации, ее специфики, используя классификатор процедур финансового оздоровления и блоки программы финансового оздоровления, разрабатываются конкретные мероприятия.

Меры по восстановлению платежеспособности должника (общего характера):

1. Продажа части имущества должника.

После проведения инвентаризации и оценки имущества должника внешний управляющий вправе приступить к продаже имущества должника на торгах.

Начальная цена имущества, выставляемого на торги, устанавливается решением собрания кредиторов (комитетом кредиторов) на основании рыночной стоимости имущества, определенной в соответствии с отчетом независимого оценщика, привлеченного внешним управляющим и действующего на основании договора с оплатой его услуг за счет имущества должника.

В случае, если планом внешнего управления предусмотрена продажа имущества, балансовая стоимость которого на последнюю отчетную дату до утверждения плана внешнего управления составляет не менее чем 100 000 рублей, такое имущество должно продаваться на открытых торгах.

Имущество должника, относящееся к ограниченно оборотоспособному имуществу, может быть продано только на закрытых торгах.

Открытые и закрытые торги проводятся в порядке, предусмотренном ст.110 Федерального закона "О несостоятельности (банкротстве)".

2. Уступка прав требования должника.

Продажа прав требования должника осуществляется внешним управляющим на основании договора купли-продажи прав требования должника, который должен предусматривать следующие условия:

получение денежных средств за проданное право требования не позднее чем через 15 дней с даты заключения договора купли-продажи;

переход права требования осуществляется только после его полной оплаты.

3. Исполнение обязательства должника собственником имущества должника - унитарного предприятия, учредителями (участниками) должника либо третьими лицами или третьим лицом.

Собственник имущества должника - унитарного предприятия, учредители (участники) должника либо третье лицо или третьи лица в любое время до окончания внешнего управления в целях прекращения производства по делу о банкротстве вправе удовлетворить все требования кредиторов в соответствии с реестром требований кредиторов или предоставить должнику денежные средства, достаточные для удовлетворения всех требований кредиторов в соответствии с реестром требований кредиторов.

В случае исполнения обязательств должника собственником имущества должника - унитарного предприятия, учредителями (участниками) должника либо третьим лицом или третьими лицами завершение внешнего управления и прекращение производства по делу о банкротстве происходят в соответствии со ст.116 Федерального закона о "Несостоятельности (банкротстве)".

4. Размещение дополнительной эмиссии обыкновенных акций должника.

В целях восстановления платежеспособности должника планом внешнего управления может быть предусмотрено увеличение уставного капитала должника - акционерного общества путем размещения дополнительной эмиссии обыкновенных акций.

В случае признания выпуска дополнительных обыкновенных акций должника несостоявшимся или недействительным, средства, полученные должником от лиц, которые приобрели дополнительные обыкновенные акции должника, возвращаются таким лицам вне очередности удовлетворения требований кредиторов.

5. Продажа имущественного комплекса должника.

Продажа имущественного комплекса организации может быть включена в план внешнего управления на основании решения органа управления должника, уполномоченного в соответствии с учредительными документами принимать решения о заключении крупных сделок должника. В решении о продажи имущественного комплекса должника должно содержаться указание на минимальную цену продажи имущества должника.

Объектом продажи могут также служить филиалы и иные структурные подразделения должника - юридические лица.

6. Замещение активов должника.

Замещение активов должника проводится путем создания на базе имущества должника одного открытого акционерного общества (ОАО) или нескольких открытых акционерных обществ. В случае создания одного ОАО в его уставный капитал вносится все имущество, в том числе имущественные права, входящие в состав предприятия и предназначенные для осуществления предпринимательской деятельности.

2.2.4 Конкурсное производство

Конкурсное производство - процедура банкротства, применяемая к должнику, признанному банкротом, для соразмерного удовлетворения требований кредиторов.

Конкурсное производство имеет целью:

соразмерно удовлетворять требования кредиторов и объявить должника свободным от долгов;

охранять стороны то неправомерных действий по отношению друг к другу.

С момента признания должника несостоятельным:

без согласия кредиторов запрещается отчуждение или передача имущества банкрота (кроме некоторых видов платежей, связанных с функционированием банкрота, расходов по ведению конкурсного производства);

сроки исполнения всех долговых обязательств должника считаются наступившими;

прекращается начисление пеней и процентов по всем видам задолженности.

Все имущественные требования предъявляются к банкроту только через конкурсное производство.

Конкурсное производство осуществляет конкурсный управляющий, который распоряжается имуществом банкрота, формирует конкурсную массу, взимает дебиторскую задолженность, оценивает финансовое состояние должника, управляет банкротом и т.д.

Кандидатуру управляющего выдвигает собрание кредиторов, а назначается он арбитражным судом.

Собрание кредиторов решает вопрос о начале, форме продажи имущества банкрота, о начальной цене этого имущества. Оно также может принять решение о заключении мирового соглашения.

Все имущество (активы) должника образует конкурсную массу. В нее включаются:

жилищный фонд, детские дошкольные учреждения, общеобразовательные и лечебные учреждения, спортивные сооружения, отдельные важные для данного региона объекты производственной инфраструктуры (они передаются на баланс местных органов власти);

имущество, являющееся предметом залога;

имущество, не принадлежащее должнику на правах собственности (арендованное, принятое на ответственное хранение, личное имущество работников должника).

Конкурсный управляющий учитывает все претензии к банкроту, анализирует (в том числе отклоняет) их, составляет их список с указанием сумм и очередности удовлетворения.

В процессе конкурсного производства продается конкурсная масса. Продажа производится на аукционной основе. Полученные средства используются в порядке очередности, предусмотренной Гражданским кодексом РФ.

Согласно ч. I ст.64 ГК РФ при ликвидации юридического лица требования кредиторов удовлетворяются в следующей очередности:

требования граждан, перед которыми юридическое лицо несет ответственность за причинение вреда жизни или здоровью (путем капитализации соответствующих повременных платежей);

выплата выходных пособий, зарплаты;

удовлетворение требований кредиторов, обеспеченных залогом из имущества ликвидируемого юридического лица;

платежи в бюджет и внебюджетные фонды;

прочие кредиторы.

Требования каждой очереди удовлетворяются после полного удовлетворения требований предыдущей очереди.

При недостаточности имущества ликвидируемого предприятия оно распределяется между кредиторами соответствующей очереди пропорционально суммам требований, подлежащих удовлетворению, если иное не установлено законом.

В случае отказа ликвидационной комиссии в удовлетворении требований кредитора либо уклонения от их рассмотрения кредитор вправе до утверждения ликвидационного баланса юридического лица обратиться в суд с иском к ликвидационной комиссии. По решению суда требования кредитора могут быть удовлетворены за счет оставшегося имущества ликвидируемого юридического лица.

Требования кредитора, заявленные после истечения срока, установленного ликвидационной комиссией для их предъявления, удовлетворяются из имущества ликвидируемого юридического лица, оставшегося после удовлетворения требований кредитора, заявленных в срок.

Требования кредиторов, не удовлетворенные из-за недостаточности имущества предприятия, считаются погашенными. Погашенными считаются также требования кредиторов, не признанные ликвидационной комиссией, если кредитор не обращался за иском в суд, а также требования, в удовлетворении которых решением суда кредитору отказано.

2.2.5 Мировое соглашение

Мировое соглашение - договоренность между должником и кредитором об отсрочке или рассрочке платежей кредитору или скидке с долгов.

Смысл мирового соглашения заключается в быстром окончании дела путем волеизъявления участвующих в деле лиц, чем достигается определенность в имущественных отношениях должника с кредиторами на взаимоприемлемых для них условиях. Это дает возможность должнику, как правило, продолжать свою производственно-коммерческую деятельность и использовать имеющиеся у него средства и получаемую прибыль для выплаты долгов.

Решение о заключении мирового соглашения от имени конкурсных кредиторов принимается собранием кредиторов - большинством голосов от общего числа конкурсных кредиторов. Оно считается принятым при условии, если за него проголосовали все кредиторы по обязательствам, обеспеченным залогом имущества должника. Решение о заключении мирового соглашения со стороны должника принимается гражданином должником или руководителем должника, внешним управляющим или конкурсным управляющим.

Допускается участие в мировом соглашении третьих лиц, которые принимают на себя права и обязанности предусмотренные мировым соглашением.

Мировое соглашение подлежит утверждению арбитражным судом, о чем указывается в определении арбитражного суда о прекращении производства по делу о банкротстве. Если мировое соглашение заключается в ходе конкурсного производства, арбитражный суд выносит определение об утверждении мирового соглашения.

Мировое соглашение вступает в силу для должника и конкурсных кредиторов, а также для третьих лиц, участвующих в мировом соглашении, со дня его утверждения арбитражным судом и является для должника, конкурсных кредиторов и третьих лиц, участвующих в мировом соглашении, обязательным.

Односторонний отказ от исполнения вступившего в силу мирового соглашения не допускается.

Расторжение мирового соглашения является основанием для возобновления производства по делу о банкротстве организации-должника, при этом вводится процедура, в ходе которой было заключено мировое соглашение. Состав и размер требований кредиторов или уполномоченных органов определяются на дату возобновления производства по делу о банкротстве организации-должника.

3. Изменение правил процедуры банкротства

Минэкономразвития собирается ужесточить наказание для предприятий-должников. Для этого ведомство Германа Грефа подготовило шесть законопроектов об изменении закона о банкротстве. Новые правила процедуры банкротства должны облегчить государству расправу над любыми компаниями, как только удастся доказать их финансовую несостоятельность.

"В течение 5 месяцев государство ни разу не инициировало процедуру банкротства", - признался во вторник заместитель главы МЭРТ Андрей Шаронов на встрече с представителями экспертного совета министерства по несостоятельности (банкротству) и финансовому оздоровлению. Эту ситуацию Минэкономразвития собирается изменить, поскольку государство сейчас является одним из основных кредиторов бизнеса, и "позиция власти определяет ход процедур банкротства и фактически судьбу предприятия".

Недавно министерство обнародовало 16 проектов нормативных актов, которые должны ужесточить правила процедуры банкротства. В первую очередь это касается "налоговых" банкротств. Царен Царенов, заместитель директора департамента корпоративного управления МЭРТ, уже прогнозирует "снежный ком" таких дел. "Примерно 90% из них можно оспорить", - парирует это заявление генеральный директор налоговой компании "Патера" Сергей Пархоменко. По его мнению, только леность самих налогоплательщиков не позволяет им эффективно расправиться с государственными претензиями прошлых лет. А ужесточение политики может и правда вызвать "снежный ком".

Список так называемых "стратегических" - не подлежащих банкротству - компаний МЭРТ попробует сократить. В нем сейчас около 4 тысяч компаний. По оценке Андрея Шаронова, около тысячи из них грозит банкротство. Некоторые из "стратегических" представляют собой "фантомы": их нет даже в реестре юридических лиц, а доля государства в отдельных таких компаниях составляет 4%.

Государство намерено также ужесточить преследование за преднамеренные и фиктивные банкротства. МЭРТ предлагает увеличить сроки уголовного наказания за эти преступления в 2 раза - с нынешних трех лет до шести. В 2-3 раза должны вырасти и штрафы. Но для наказания сначала надо найти обвиняемых. Пока же по фиктивному банкротству до суда было доведено всего два дела.

ИНТЕРВЬЮ: Татьяна Трефилова, руководитель ФСФО

Глава ФСФО Татьяна Трефилова рассказывает о том, почему президент наложил вето на закон о банкротстве.

У нового закона о банкротстве очень тяжелая судьба. Его изначальный правительственный вариант привел участников рынка в ужас. Олигархи из РСПП сочли законопроект концептуально безнадежным и хотели даже вернуть его в первое чтение, чтобы полностью переписать. Впоследствии правительству все-таки удалось найти компромисс и с бизнесом, и с депутатами, и Госдума приняла новый закон. Но искушенные в банкротствах лоббисты продолжали бороться до последнего - во время второго чтения депутаты приняли несколько взаимоисключающих поправок, а некоторые принципиальные изменения необъяснимым образом попали в текст закона уже после голосования. Но и на этом борьба за передел собственности не закончилась. Президент наложил на новый закон вето, изложив в нем несколько собственных поправок. Если депутаты согласятся с ними безоговорочно, закон может вступить в силу уже в ноябре. Но не исключено, что в сентябре спор о банкротстве разгорится с новой силой. Руководитель ФСФО Татьяна Трефилова рассказала "Ведомостям" о недостатках нового закона.

Причину президентского вето она видит в том, что некоторые статьи нового закона были достаточно опасны. Одно из самых серьезных замечаний президента касается права собственников должника, акционеров (учредителей) или третьих лиц погасить в период процедуры банкротства долги. Изначально в правительственном законопроекте говорилось, что, погасив долг, можно в любое время выйти из процедуры банкротства. Однако в ходе рассмотрения в Госдуме появился текст, по которому погашение долгов стало возможным только с согласия арбитражного управляющего. На самом деле это опасно. И внешние, и конкурсные управляющие получают вознаграждение в период своего управления. Погашение долгов означает прекращение их работы и их руководящей роли. Мало кто по собственной инициативе с этим согласится. В нашей практике есть очень известные факты, когда арбитражный управляющий, несмотря на позицию кредиторов, госорганов, включая ФСФО, категорически отказывался принимать долги. Например, в известных делах "Роспан Интернейшнл" и Томского нефтехимического комбината. Трудно назвать хотя бы одну процедуру за последний год, в которой управляющий согласился бы принять долги. В предложенном Госдуме вето президент предложил исключить из закона слова о согласии управляющего и предложил поправки к закону о четком механизме, при помощи которого можно будет без проблем выйти из процедуры банкротства.

Следующие очень важные для нас поправки к закону, которые предлагает внести президент, касаются требований к арбитражным управляющим. Всех специалистов очень беспокоило то, что к арбитражному управлению могли быть допущены судимые лица (кроме судимых за преступления в сфере экономики). Вы прекрасно понимаете, что есть тяжкие преступления против личности, против безопасности государства и т.д. Президент предлагает не допускать к арбитражному управлению лиц с конкретным криминальным прошлым.

Еще одна поправка касается размера страховки, без которой управляющий не может работать. В течение года специалисты разъясняли арбитражным управляющим, что они смогут зарабатывать без нарушения законодательства. Однако, к нашему несчастью, для арбитражных управляющих в законопроекте предусмотрены такие условия выхода на рынок, которые они не смогут выполнить никогда. В компенсационный фонд СРО нужно было вложить по $10 000. Чтобы получить возможность работать на конкретном предприятии - это, как правило, еще $5000 - 6000. Маловероятно, что найдется много управляющих, которые имеют подобные задекларированные и законные суммы и будут готовы вложить их. Нам было горько слышать от управляющих, что они не смогут найти такие деньги, тем более что $10 000 пришлось бы заплатить вне зависимости от того, получишь ли ты работу. Президент предложил снизить этот взнос в шесть раз - с 300 000 руб. до 50 000 руб. Размеры страховки в зависимости от балансовой стоимости активов предприятия, на котором будет работать арбитражный управляющий, тоже снижаются.

Есть в президентском заключении и другие принципиальные замечания. Одно из них касается банкротства стратегических предприятий. Президент предложил исключить возможность распродажи активов стратегического предприятия, запрещенного к приватизации, в процедуре внешнего управления. То есть исключаются статьи, которые могли бы привести к криминалу. Государство должно сознательно решать вопрос о продаже активов по реальной цене. Неверно, когда процедуру банкротства заведомо ставят в условия, при которых нарушать закон выгодно.

Еще одна поправка президента позволит государству сохранить значительные деньги. По действующему закону государство стоит в четвертой очереди кредиторов и голосует только на первом собрании. По новому - в пятой, но голосует на всех этапах. При этом предусмотрено, что если очередная процедура банкротства начинается после введения в действие нового закона, то, соответственно, уже действует новый закон. Другими словами, если, например, конкурсное производство начнется по новому закону, государству придется перестроиться в пятую очередь и получить деньги последним, несмотря на то что в предыдущих процедурах оно было лишено права голоса. Это очень принципиально, поскольку государство не могло влиять должным образом на процедуру банкротства.

Кто должен представлять в процедуре банкротства интересы государства как кредитора, по мнению Татьяны Трефиловой, это будет решать правительство. Она полагает, есть дела, в которых нельзя позволять одному ведомству принимать решения. Должен быть некий совещательный орган, который принимает решения, исходя из общих интересов, и скорее всего еще обязан получить одобрение у правительства. Но сейчас в производстве судов 62 000 дел, и по каждому, наверное, не нужно совещаться. В любом случае важнее всего, что правительство сможет само выбрать тот орган, который сочтет необходимым для этого.

Юристы считают, что если действующий закон откровенно прокредиторский, то в новом произошел серьезный перекос в сторону должника. Например, прежде чем возбудить процедуру банкротства, придется пройти через исполнительное производство.

Как юрист, Татьяна Трефилова категорически против этого нововведения. Новый закон о банкротстве имеет некие противоречия в отношении к закону "Об исполнительном производстве". В законе о банкротстве говорится, что подать заявление о возбуждении процедуры можно через 30 дней после того, как копия исполнительного листа направлена приставу. А по закону "Об исполнительном производстве" оно занимает гораздо более долгий срок: сначала должнику предлагается добровольно погасить долг, потом налагается арест на счета, потом списываются деньги, потом налагается арест на имущество первой очереди, оно продается, потом - арест на имущество второй очереди, третьей и т.д. А по закону о банкротстве с момента возбуждения процедуры наблюдения исполнительное производство приостанавливается.

Заключение

Проведенное исследование позволило детально изучить понятие банкротства, его сущность, охарактеризовать основные причины возникновения банкротства предприятий в период экономического кризиса, а также его виды, цели, фазы, стадии и последствия.

Мной рассмотрены различные точки зрения отечественных экономистов на понятие несостоятельности (банкротства) предприятия. В современном российском законодательстве понятия "несостоятельность" и "банкротство" равноценны. Между тем существует мнение, что банкротство является несостоятельностью, сопряженной с виновным поведением должника, направленным на причинение вреда кредиторам

Рассмотрен исторический опыт проведения процедуры банкротства, а также современная нормативно-правовая база, определяющая основные положения и механизм проведения процедуры банкротства.

В рамках данной работы проведен анализ системы правового регулирования несостоятельности (банкротства) юридического лица, основу составляет Федеральный Закон "О несостоятельности (банкротстве)" от 08.01. 1998 года. Необходимость разработки нового закона была связана с неэффективностью ранее действующей системы нормативных актов, регулирующих несостоятельность, и в первую очередь - закона о несостоятельности (банкротстве), принятого в 1992 году.

Основной целью Закона о несостоятельности (банкротстве), как и любого иного нормативно-правового акта, является соблюдение баланса интересов кредиторов и должника в процессе производства по делу о несостоятельности. Достижение этой цели крайне затруднено в силу природы несостоятельности, когда, с одной стороны, у должника недостаточно средств для удовлетворения требований всех кредиторов, что порождает естественное желание разделить имеющееся средства как можно раньше, а с другой стороны, в ряде случаев необходимо продолжение функционирования предприятия-должника, если это будет способствовать его выходу из кризисного положения.

В ходе работы были рассмотрены особенности предупреждения и порядка проведения процедур банкротства организации, особенности удовлетворения требований кредиторов, специальный механизм наблюдения, направленный на обеспечение сохранности имущества предприятия должника, методы финансового оздоровления, принципы внешнего управления, механизм конкурсного производства, устанавливающий очередность распределения конкурсной массы в связи с невозможностью удовлетворения всех предъявленных должнику требований, а также процедура мирового соглашения.

В работе также предоставлены материалы и интервью из периодических изданий, отражающие современные изменения правил процедуры банкротства, а также изменения в законодательстве, касающиеся банкротства.

Список литературы

  1. Нормативные акты
  2. Гражданский кодекс РФ. - М.: ТАНДЕМ, 1999.
  3. Федеральный закон "О несостоятельности (банкротстве) предприятий" от 19 ноября 1992 г. №3929-1.
  4. Федеральный закон "О несостоятельности (банкротстве) предприятий" от 8 января 1998 г. № 6-ФЗ.
  5. Федеральный закон "О несостоятельности (банкротстве) предприятий" от 27 сентября 2002 г. № 127-ФЗ.
  6. Федеральный закон "О несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций" от 25 февраля 1999 г. № 40-ФЗ.
  7. Федеральный конституционный закон "Об арбитражных судах в РФ" от 28 апреля 1995 г. № 1-ФКЗ.
  8. Научная литература и периодика.
  9. Антикризисное управление: Учебник / Под ред.Э.М. Короткова. - М.: ИНФРА-М, 2001.
  10. Антикризисное управление предприятиями: Учебное пособие / Под ред.А.Н. Ряховской. М.: ИПК Госслужащих, 2001.
  11. Антикризисное управление предприятиями и банками: Учебное пособие / Подготовлено Г.К. Талем и Г.Б. Юном - М.: Дело, 2001.
  12. Антонова О.В. Управление кризисным состоянием организации. - М.: ЮНИТИ 2004.
  13. Афонькин В.Н., Сабинина Е.А. Законодательство о банкротстве: теоретические и практические аспекты. - М.: Современная экономика и право, 2000.
  14. Баринов В.А. Антикризисное управление: Учебное пособие. - М.: ИД ФБК-ПРЕСС, 2002.
  15. Бланк И.А. Основы финансового менеджмента. - Киев: Ника-Центр, 1999.
  16. Жарковская Е.П., Бродский Б.Е. Антикризисное управление. - М.: ОМЕГА-Л, 2005.
  17. Неймышева Н. "Ведомости" № 141(704) от 12.08. 2002
  18. Тихонов А. "Известия" № 196 (26753) от 21.10 2004
  19. Трофимов К.Т. Постатейный комментарий к Федеральному закону "О несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций". - М.: КОНТАКТ; ИНФРА-М, 2000.

    20. Неудовлетворительная структура баланса – повышение долговых обязательств предприятия над его активами.


Экономическая несостоятельность (банкротство) - это неплатежеспособность предприятия, имеющая или приобретающая устойчивый характер, признанная хозяйственным судом или правомерно объявленная должником в соответствии с законодательством.
Банкротство предопределено самой сущностью рыночных отношений, которые всегда связаны с риском потерь, неопределенностью достижения поставленных целей или возможностью постановки ошибочных целей. Рисковые ситуации могут возникнуть на всех стадиях хозяйственного процесса: от закупки и доставки сырья, материалов, комплектующих изделий до производства и продажи готовой продукции. Их причинами могут быть: неплатежеспособность потребителей, невыполнение договорных обязательств поставщиками ресурсов, длительные задержки с оплатой счетов за поставленную продукцию, некачественное по различным причинам производство продукции, некомпетентность управленческого персонала и многое другое.
Эти потери ведут к уменьшению прибыльности капитала и возникновению финансовых средств, что усугубляется, если кредиторы не возобновляют финансирование. Тогда предприятие должно выплатить не только проценты, но и сумму основного долга. В условиях же отсутствия наличных средств появляется проблема ликвидности активов. Это состояние называют технической неплатежеспособностью. Уже на этой стадии возможно обращение кредиторов в суд о признании предприятия банкротом. Смысл банкротства состоит в том, что из хозяйственного оборота исключаются неплатежеспособные предприятия. Поскольку экономическая несостоятельность одного предприятия сказывается на финансовом положении других субъектов хозяйствования, являющихся его контрагентами, то банкротство позволяет субъектам хозяйствования улучшить свои дела и достичь финансовой стабильности.
Без процедуры банкротства экономика не может быть эластичной. Именно экономическая ответственность, формой реализации которой выступает банкротство, заставляет хозяйствующих субъектов работать эффективно. В противном случае финансовые, трудовые и материальные ресурсы через рыночную инфраструктуру переходят от неэффективно к успешно работающим предприятиям. В этом проявляется жесткость рыночных механизмов регулирования экономических процессов. Таким образом, банкротство предприятий и определенный уровень безработицы являются своего рода платой за результативность производственно-хозяйственной деятельности. Предприятие, не способное к конкуренции, не нашедшее свое место на рынке товаров и услуг, не имеющее собственных сил провести санацию и реструктуризацию, должно в конце концов прекратить свое существование, чтобы дать возможность на его месте возникнуть другому, более конкурентоспособному предприятию.
Процедуры банкротства, как правило, проводятся при участии государства. Его задача состоит в том, чтобы сделать эту процедуру как можно безболезненней для общества, однако при этом естественный процесс банкротства неэффективных, а порой и убыточных предприятий не должен искусственно сдерживаться через механизм дотаций. В этом случае упускается возможность санации и реструктуризации предприятий и оздоровления экономики в целом.
В мировой практике процедура банкротства состоит в том, что кредиторы (физические и юридические лица, которым должно данное предприятие) добиваются санации или ликвидации банкрота. Собственники предприятия теряют право собственности на имущество предприятия-банкрота, а созываемое собрание кредиторов решает судьбу предприятия. При этом могут быть использованы два варианта:
  • ликвидация предприятия;
  • санация.
В случае ликвидации предприятия право собственности в отношении имущества передается в судебном порядке уполномоченному на то лицу (органу) - ликвидатору (или синдику), задача которого состоит в продаже целого предприятия или его части с целью удовлетворения требований кредиторов.
На практике иногда возникают случаи, когда рыночная цена имущества предприятия не может компенсировать средства кредиторов, вложенные в ликвидируемое предприятие. Тогда кредиторы на свой риск пробуют провести санацию предприятия, то есть возобновить его работу, но при смене аппарата управления и проведении комплекса оздоровительных мероприятий.
Ликвидация недееспособных предприятий имеет как положительные, так и отрицательные стороны.
К недостаткам банкротства можно отнести:
  • потерю работниками ликвидируемого предприятия рабочих мест и обострение в этой связи социальной напряженности в обществе;
  • потерю кредиторами (банками, инвестиционными компаниями, фондами, государственным бюджетом и т.п.) значительных средств, вложенных в обанкротившееся предприятие;
  • распыление и омертвление неликвидного имущества вследствие того, что порой ликвидаторы не могут найти для него покупателей.
Достоинствами банкротства являются:
  • закрытие нерентабельных производств, что приводит к снижению издержек и повышению эффективности общественного производства;
  • высвобождение ресурсов, вовлеченных в неконкурентоспособное производство;
  • ротация менеджерского персонала, обеспечивающая рост квалификации, усиление предприимчивости, заинтересованности работников аппарата управления и рабочих в конечных результатах своей деятельности;
  • приобретение опыта и формирование эффективной инвестиционной политики инвестиционными организациями и т. п.
Для того чтобы упорядочить процесс банкротства, предотвратить так называемые «ложные банкротства», необходимо иметь соответствующую нормативную базу, регламентирующую процедуру санации и ликвидации предприятий. Законодательство о банкротстве должно защищать право собственности и позволять собственникам принимать любые экономические решения, не противоречащие закону, и соответственно - брать на себя всю полноту ответственности за решения и риск. С другой стороны, оно призвано защищать кредиторов от недобросовестных и неплатежеспособных партнеров, гарантировать им получение вложенных в предприятие средств. Государство, с точки зрения интересов своих граждан, должно также заботиться о том, чтобы человеческие, финансовые и материальные ресурсы использовались эффективно.
Обеспечить баланс интересов указанных выше групп населения чрезвычайно сложно, так как радикальная политика в области банкротства может привести к уничтожению рентабельных предприятий, испытывающих временные финансовые затруднения и имеющих шанс поправить свои дела при помощи реструктуризации. В то же время чрезмерная опека предприятий может затормозить процесс ликвидации убыточных предприятий и привести к появлению неэффективных отраслей, что также негативно скажется на состоянии экономики в целом.

Понятие, признаки и виды банкротства, его достоинства и недостатки, основные причины и предпосылки возникновения. Особенности процедуры банкротства в соответствии с российским законодательством. Суть методов выхода предприятия из кризисного состояния.

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Подобные документы

    Изучение сущности, признаков, видов (фиктивное, преднамеренное, реальное, техническое), предпосылок возникновения, методов прогнозирования (модели Альтмана, многокритериальная, интегральная) банкротства. Пути выхода предприятия из кризисного состояния.

    курсовая работа , добавлен 06.02.2010

    Изучение понятия и экономической природы банкротства как неотъемлемого атрибута рыночной экономики, содержание и значение. Определение основных критериев несостоятельности и процедуры банкротства, установленные современным российским законодательством.

    курсовая работа , добавлен 18.02.2011

    Признаки и виды банкротства предприятия, его социально-экономические предпосылки и стадии. Состав участников процедуры банкротства и их функции при ее проведении. Антикризисное управление как инструмент решения проблем несостоятельности, его принципы.

    курсовая работа , добавлен 27.09.2013

    Понятие и признаки банкротства. Причины и виды банкротства. Процедуры банкротства. Методы диагностики вероятности банкротства. Многокритериальный подход. Дискриминантные факторные модели. Оценка вероятности банкротства предприятия по модели Альтмана.

    курсовая работа , добавлен 16.12.2007

    Различие понятий "несостоятельность" и "банкротство". Банковские и небанковские кредитные организации: виды и меры по предупреждению банкротства. Процедуры банкротства кредитной организации по законодательству России, его основные критерии и признаки.

    курсовая работа , добавлен 24.08.2011

    Банкротство, его признаки, достоинства и недостатки, причины и последствия. Сущность реорганизационных и ликвидационных процедур банкротства. Санация предприятия. Меры по восстановлению платежеспособности должника. Правовая природа мирового соглашения.

    курсовая работа , добавлен 02.02.2015

    дипломная работа , добавлен 27.02.2009

Для многих людей банкротство - это что-то пугающее, страшное и неизбежное. Такое явление человек может расценивать как наказание за безответственность и неэффективное экономическое планирование. При этом немногие задумываются о том, что официально оформленное состояние финансовой несостоятельности может спасти человека или предприятие от многих бед. В чем же сущность банкротства? Постараемся разобраться в нашей статье, опираясь на нормы Закона N 127-ФЗ "О несостоятельности (банкротстве)".

Понятие банкротства

Ни одна организация не застрахована от прохождения процедуры банкротства. Это важное правило, о котором стоит помнить всем юридическим лицам. Но что означает само понятие? Если кратко, то банкротство - это финансовая несостоятельность, неспособность должника ответить по своим задолженностям. Банкротом всегда является должник - лицо, задолжавшее денег кредитору. Не стоит путать рассматриваемое явление со случаями, когда человек может попросту разориться, потерять источник дохода или самостоятельно погубить свое предприятие.

У рассматриваемого понятия интересная история. Этимология "банкротства" - это итальянское словосочетание banca rotta, что переводится как "сломанная скамейка". На скамьях в Италии сидели ростовщики - лица, дававшие деньги в долг. Если ростовщик разорялся, то он ломал скамью, тем самым объявляя себя банкротом.

Признание лица банкротом всегда происходит в арбитражном суде. Касается это как организаций, так и простых граждан. Заявление о признании лица финансово несостоятельным может быть подано как самим должником, так и другими лицами. Это может быть суд, частное лицо или даже кредитор. Последнему, кстати, признание должника банкротом может быть крайне невыгодно. Некоторые кредиторы способны выступать противниками должников в суде. Они пытаются оспорить финансовую несостоятельность лица, а потому процесс обанкрочивания может сильно затянуться.

Признаки и виды банкротства

Банкротство - это процедура, не лишающая человека целиком всех обязанностей по выплате долгов. Банкрот может быть освобожден лишь от некоторых обязательств в зависимости от того, какое у него осталось имущество. Так, арбитражный суд, решая дела о банкротстве, должен удостовериться в финансовой несостоятельности должника. Помимо этого, государство должно подсчитать оставшуюся собственность физического лица или организации. Если будут излишки, то они отойдут кредитору.

Основной целью банкротства предприятий является не освобождение от долговой кабалы, а прямое закрытие бизнеса. За редким исключением процедура может быть использована для реорганизации, но для этого потребуются особые старания самого должника. Банкротство физических лиц, напротив, имеет своей целью прекращение постоянного роста обязательств по кредитам.

Существует несколько видов банкротства. В публикациях о рассматриваемой процедуре говорится о реальной, условной, умышленной и ложной финансовой несостоятельности.

Реальное банкротство означает освобождение лица от всех долгов вследствие его значительных финансовых убытков. Условное банкротство предполагает рост активов организации, но одновременное уменьшение пассивов. В итоге у лица накапливается большое количество нереализованной продукции. Дабы не закрывать предприятие, учредитель оформляет временное банкротство.

Умышленное банкротство считается противоправным деянием. Организация, имея своей целью вывод средств с фирмы, подделывает документы и регистрирует себя в качестве банкрота. Любые подобные деяния носят незаконный характер. Следует помнить об уголовных санкциях, которые могут последовать за умышленное банкротство.

Последним видом банкротства является ложная финансовая несостоятельность. Она несколько схожа с умышленным обанкрочиванием. Но в этом случае лицо не выводит деньги с фирмы, а всего лишь ослабляет существующую долговую кабалу.

Аудит и наблюдение

Процедура банкротства имеет ряд признаков. Все они делятся на две группы - формальную и неформальную. Формальными особенностями финансовой несостоятельности являются:

  • заметная нехватка финансов;
  • существенное превышение расходов над доходами;
  • отсутствие возможности рассчитаться по долгам.

К числу неформальных признаков можно отнести:

  • сдачу финансовой отчетности с опозданиями;
  • задержку выплат дивидендов инвесторам;
  • смену ценовой и финансовой политики;
  • смену внешнего баланса юридического лица;
  • рост долга перед работниками по заработной плате;
  • большое количество неточностей в документах бухгалтерии и т. д.

Большинство из представленных признаков могут быть выявлены только после аудиторской проверки. Немалая часть случаев банкротства происходит именно после аудита. При этом финансовый контроль нельзя назвать первым этапом обанкрочивания. Дело в том, что признание лица несделкоспособным должно быть реализовано в судебном порядке. Инициатором процедуры может быть кто угодно, но о своей несостоятельности должник должен объявить самостоятельно. Лишь после этого будет положено начало первой стадии банкротства - наблюдению.

Наблюдение проходит до 7 месяцев. На место руководителя организации выставляется временный управляющий, который проверяет следующие моменты:

  • вероятность погашения задолженности;
  • возможность выплаты заработной платы сотрудникам;
  • восстановление платежеспособности;
  • покрытие судебных издержек и т. д.

Временный управляющий может созвать собрание кредиторов, на котором будут решаться вопросы о проведении санации предприятия (перехода под чей-то контроль), о конкурсном производстве, необходимости смены управляющего коллектива и т. д. Каждый вопрос может быть решен только путем голосования.

Оздоровление и управление

Процедура оздоровления является составной частью наблюдения. Временный управляющий должен определить будущее компании, ее ресурсы и возможности. Лишь после этого он начинает непосредственную модернизацию.

Оздоровление называют также санацией. Это крупная форма экономической модернизации предприятия, когда сторонние компании или управленцы берут "заболевшую" организацию под свой контроль. Простой пример - недавнее банкротство банка "Открытие". С этой организацией связан интересный прецедент - впервые в истории страны частную компанию стал санировать Центробанк, то есть, по сути, государство.

Что предполагает процедура оздоровления? Во-первых, это ограничение владельцев и руководителей фирмы в правах. Эти лица сохраняют свой статус, но круг их полномочий заметно сужается. Во-вторых, берется цель на проведение реструктуризации. Временные управленцы, обнаружив проблемы в работе предприятия, начинают проводить экономические реформы. Процедура оздоровления может затянуться до двух лет.

Третьей является внешнее управление. Наступление этого этапа может зависеть только от решений лиц, проводящих санацию. Внешнее управление предполагает снятие руководителей компании с должности и самостоятельное проведение дальнейших реформ. Составляется план, который должен включать в себя следующие пункты:

  • расходы должника;
  • необходимые реформы;
  • срок, в течение которого можно улучшить платежеспособность фирмы.

В публикации о банкротстве, составленной внешним управляющим, должны быть зафиксированы следующие меры:

  • выпуск ценных бумаг;
  • погашение задолженности;
  • увеличение уставного капитала;
  • модернизация ценовой политики;
  • частичная распродажа имущества компании и т. д.

По итогам внешнего управления может быть принято два решения: о закрытии производства из-за полной его нерентабельности либо перепрофилирование компании. Если будет принят первый вариант, то начнется конкурсное производство - важнейшая стадия в процедуре банкротства.

Производство конкурса и мировое соглашение

Сколько бы ни старались временные управляющие, далеко не всегда разорившееся предприятие можно вытянуть из пучины. Единственно возможным вариантом остается ликвидация организации. С чего все начинается?

Временщики подают заявление в арбитражный суд. По решению суда на имущество предприятия накладывается арест, после чего оно распродается на свободных торгах по банкротству. Данные об организации-должнике вносятся в Единый федеральный реестр сведений о банкротстве. В нем фиксируются сведения об имуществе, вырученном на торгах, и о дальнейшем погашении части долга. Часть средств забирает судебная инстанция в качестве пошлины.

Если суд окончательно признает банкротство предприятия, то между сторонами конфликта (должником и кредитором) заключается мирное соглашение. Это последний этап в регистрации статуса финансовой несостоятельности. Стороны достигают определенного компромисса. Так, должник гасит часть долга, а кредитор перестает требовать оставшуюся часть финансов.

Нередко в заключении мирного соглашения могут помогать бенефициары. Это посредники, получатели, свидетели и разного рода третьи лица, принимающие на себя выплату по обязательствам. Чаще всего бенефициаром выступает само государство. Происходит это в том случае, если кредитор застраховал возможные потери.

Итак, сколько времени длится процедура оформления финансовой несостоятельности? Рассмотрим на примере банкротства банка.

Таким образом, продолжительность банкротства будет зависеть от финансового состояния организации. Чем больше шансов "вытащить" предприятие, тем дольше будет проходить внешний контроль. Если же с финансами все плохо, то банкротство пройдет за пару месяцев.

Банкротство физических лиц

Процедура признания финансовой несостоятельности для крупных организаций значительно отличается от такой же процедуры, но реализуемой для физических лиц - индивидуальных предпринимателей. До 2015 года обанкрочиванием граждан занимались коллекторы и судебные приставы. Сегодня все немного проще.

Есть пять шагов, которые нужно предпринять гражданину для объявления себя банкротом. Первый этап, начало банкротства, именуется оцениванием финансовой состоятельности лица. Банкротство будет возможным лишь в том случае, если сумма долгов составит более полумиллиона рублей, а задержка выплат превысит три месяца.

На втором этапе банкрот или иное заинтересованное лицо подает документы в суд. Должно быть составлено специальное заявление, к которому необходимо прикрепить справку о доходах, личные документы, банковскую выписку со счетов и опись имущества. Третий этап представляет собой ожидание ответа суда. назначенный государством, устанавливает признаки экономической несостоятельности гражданина, а также дает независимую оценку его собственности.

На предпоследнем, четвертом этапе необходимо составить график реструктуризации долга. Речь идет об увеличении срока кредита, уменьшении размера оплаты по долгам и отмене пени или неустоек со стороны кредитора. Проще говоря, долговая реструктуризация представляет собой совокупность различных мероприятий по ослаблению финансового положения должника.

Наконец, последним этапом признания должника банкротом является реализация собственности. Имущество обанкротившегося гражданина распродается на торгах, а полученные финансы поступают на погашение задолженности. Законом запрещается продавать единственную жилплощадь должника. Остальное имущество вполне может быть передано на торги.

Последствия банкротства

Что происходит по завершении процедуры банкротства граждан или юридических лиц? Как мы уже разобрали, может быть два итога: положительный - в виде реструктуризации предприятия и отрицательный - когда лицо распродает все свои активы и ликвидируется.

Последствием обанкрочивания физических лиц можно назвать наложение ареста на имущество и последующую его продажу. Вместе с этим гражданина могут ожидать следующие моменты:

  • отсутствие возможности подавать заявление о несостоятельности в течение пяти лет;
  • запрет на занятие государственных должностей в течение пяти лет;
  • обязательное предупреждение кредиторов о своем банкротстве.

Перечисленные последствия носят факультативный характер, то есть они не всегда обязательны. Их применение может быть реализовано только по решению арбитражного суда.

Чуть сложнее все будет с банкротством организаций. Во-первых, все данные о финансовой несостоятельности предприятия поступят в Единый федеральный реестр сведений о банкротстве. Необходим этот реестр для анализа экономического состояния страны. Во-вторых, вместе с занесением данных в систему произойдет следующее:

  • сроки погашения долгов из отложенных переквалифицируются в наступившие;
  • по долговым обязательствам перестанут начисляться проценты и пени;
  • ликвидируются все имущественные споры, в которых принимала участие организация;
  • имущество будет взыскано за имеющиеся долги.

Таким образом, банкротство физических и юридических лиц отличается разве что по своему масштабу. Объединяет обе формы финансовой несостоятельности такое понятие, как ответственность. Она может возлагаться за фиктивное или преднамеренное банкротство. Про эти формы нарушений закона будет подробно рассказано далее.

Преднамеренное банкротство

Если организация имеет долговые обязательства на сумму более 500 тыс. рублей, при этом она не обладает возможностью их погасить, то такое обстоятельство будет именоваться легальной финансовой несостоятельностью. Однако есть ряд критериев, указывающих на выявление преднамеренного банкротства. Это противозаконная форма деяния с рядом специфических признаков. Здесь следует выделить:

  • сокрытие должником своего имущества, а также сведений о его местонахождении;
  • продажа имущества, о чем не знают аудиторы или временные управляющие;
  • несоблюдение требований по заполнению заявления о банкротстве;
  • невыполнение должником законных правил процедуры банкротства;
  • предоставление фиктивных документов, касающихся бухучета или финансового состояния организации.

Таким образом, преднамеренным банкротством называют процедуру финансового контроля за лицом, намеренно осложненную инициатором этой процедуры - должником или якобы должником. Чаще всего рассматриваемая форма обанкрочивания выражается в невыполнении руководством фирмы своих прямых обязанностей. Результатом их поведения будет либо уголовная ответственность, либо ликвидация предприятия без права на реструктуризацию.

Штрафы за преднамеренное банкротство, надо сказать, немалые. При особо крупном ущербе на организацию-виновника будет возложена уголовная ответственность. Максимально возможная санкция составляет 1,5 млн рублей. Административная ответственность предусматривает штраф от 100 тыс. до 300 тыс. рублей. На физическое лицо будет возложен штраф до 3 тыс. рублей.

Фиктивное банкротство

Основным отличием преднамеренной финансовой несостоятельности от фиктивной является мотив нарушения закона. Желание скрыть свои активы от кредиторов именуется преднамеренным банкротством, а мотив в виде получения отсрочки по долгам или уклонение от выплат представляет собой банкротство фиктивного типа.

Достаточно распространенной считается ситуация, при которой должник желает создать впечатление о собственной финансовой несостоятельности, хотя на деле все иначе. Он идет на обман своих коллег, а также аудиторов, временных управленцев, наконец, целого государства. Существует множество способов создать видимость банкротства. Рассказывать о них бессмысленно, ведь каждый вариант уже давно изучен, а потому знаком налоговым органам.

Некоторые должники поступают совсем уж грубо и топорно: они подделывают документацию. Выявляется подобное нарушение почти сразу же, ведь все данные о гражданах, а тем более об организациях, уже давно есть на государственном интернет-портале. Но есть и другой тип мошенников, поступающих немного умнее. Они перебрасывают свое имущество по каналам третьих лиц, проводят подставной аудит и всячески стараются обойти закон. Выходит, как несложно догадаться, только хуже. Обманщиков быстро выявляют и на них возлагается ответственность за фиктивное банкротство. Чаще всего это штраф до 1,5 млн рублей, лишение гражданина свободы от 1 до 5 лет либо принудительные работы на 5 лет.

Институт банкротства. Основные вопросы по теме

Банкротство является невероятно сложной и обширной процедурой. Реализация ее крайне сложна, а потому у должников и кредиторов нередко возникают актуальные вопросы по теме финансовой несостоятельности.

Первый вопрос касается упрощенной процедуры банкротства. Это процесс не предусматривающий санации, внешнего управления и прочих оздоровительных этапов. Здесь все просто: должник соглашается с решением суда об окончательном банкротстве, после чего готовится к закрытию. Средняя продолжительность процедуры - 5 месяцев.

Второй вопрос касается снижения рисков банкротства. Что нужно делать, чтобы состояние финансовой несостоятельности было наименее вероятным? Ответ уже знают все компании и предприниматели, но почему-то не задумываются о нем всерьез. Речь идет об аудиторских проверках. Организации должны как минимум ежегодно проводить честный и полный финансовый контроль. Желательно задумываться и о внеплановом аудите в качестве профилактики.

Последний вопрос может быть интересен физическим лицам, то есть индивидуальным предпринимателям. Известно, что некоторые граждане не обладают статусом предприятия, но деятельность свою разворачивают достаточно широко. Возможна ли санация при несостоятельности таких граждан? Закон отвечает отрицательно. К сожалению, у юридических лиц на санирование есть некая монополия. Сколько это будет еще продолжаться, неизвестно. Однако некоторые законодатели уже поднимали вопрос о возможности введения санации и для физических лиц.

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Введение

1. История института банкротства

1.1 Определение банкротства

1.2 Общая история института банкротства

1.3 Основные правовые этапы в развитии института несостоятельности в современной Республики Беларусь

2. Банкротство как инструмент оздоровления экономики

2.1 Задачи института банкротства

2.2 Роль института банкротства

2.3 Виды банкротства

2.4 Механизм банкротства

2.5 Система банкротства в Республике Беларусь

3. Нужно ли вводить институт банкротства частных лиц

Заключение

Список литературы

Приложение

Введение

Институт банкротства необходим как системный элемент рыночной экономики, без которого она не будет работать. Эта высшая мера экономической ответственности любого юридического лица. Если этого механизма нет, то ответственность субъекта снижается, частично переходит в мошеннические операции.

Кризисное состояние отдельных предприятий в условиях рынка - естественное явление. За счет этого слабые предприятия прекращают свое существование, а более устойчивые развиваются. Становление рыночной экономики объективно обуславливает возникновение и развитие механизмов, регулирующих процессы производства, сбыта и потребления товаров и услуг. Достижение оптимальной инфраструктуры производства, соответствующей потребностям и платежеспособному спросу субъектов экономической деятельности, осуществляется посредством национального рынка и складывающейся на данный момент рыночной ситуации. Неравномерное развитие экономики характеризуется как кризисная ситуация, и преодоление ее возможно с помощью механизма банкротства.

Банкротство является крайней формой кризисного состояния, когда предприятие не в силах оплатить свою задолженность и восстановить платежеспособность за счет собственных источников доходов. Банкротство является рыночным инструментом перераспределения капитала.

Несмотря на проработанность данной проблемы, актуальность ее возрастает в связи с ростом количества предприятий-банкротов из-за мирового финансового кризиса.

Банкротство почему-то воспринимается как способ закрыть предприятие, когда оно уже не способно выкарабкаться, или распродать его имущество, когда из него срочно необходимо «выбить» долги.

И ладно бы только некоторые некомпетентные СМИ или, как правило, экономически неграмотные обыватели ставили рядом понятия «банкротство» и «ликвидация». Такие мотивы звучат даже в выступлениях экономистов-профессионалов! Столь массовое искаженное понимание смысла банкротства очень опасно, поскольку находит свое воплощение не только на словах, но и в жизни, и именно с таким пониманием подходят к банкротству конкретного предприятия те, кто в этом процессе участвуют.

Давайте разберемся, в чем же состоит «истинное назначение» института банкротства, его экономический смысл, ведь только в этом контексте можно корректно анализировать его работу и предлагать конструктивную, а не огульную критику: как он действует в тех специфических условиях, в которых мы сегодня пребываем, как должен действовать и что следовало бы в нем подправить.

банкротство институт экономика оздоровление

1. История института банкротства

1.1 Определение банкротства

Существует множество определений банкротства, но наиболее четкое дано Н. А. Бреславцевой. Ею определено, что банкротство - это цивилизованная форма разрешения конфликта, возникшего между кредиторами и должником, позволяющая в определенной мере соблюсти интересы обоих, поскольку после завершения процедуры банкротства бывший должник освобождается от обязательств, связанных с погибшим бизнесом, и снова имеет возможность предпринимательства, а кредитор, в свою очередь, получает часть затраченных средств.

Действительно, многие предприятия и физические лица вступают в многочисленные кредитно-денежные отношения. В ряде случаев денежный размер обязательств превышает определенный предел, и наступает невозможность погашения обязательств. Юридические и физические лица объявляются несостоятельными (банкротами).Несостоятельность хозяйствующих субъектов - распространенное явление в рыночной экономике. Оно рассматривается как определенное негативное положение субъекта в системе экономических связей, характеризуемое неплатежеспособностью субъекта по своим обязательствам.

Несостоятельность, по мнению И. Г. Кукукиной, это финансовое состояние предприятия, при котором оно неспособно в течение нормативно установленного срока выполнить долговые обязательства и самостоятельно восстановить свою платежеспособность. Если же у предприятия наблюдается обратный эффект, то имеет место необратимая неплатежеспособность.

1.2 Обща я история института банкротства

Необходимость нормативного регулирования ситуации, при которой должник оказывался не в состоянии выполнить имеющиеся у него денежные обязательства, осознавалась с древнейших времен. Первоначально, неспособность выплатить долг повсеместно воспринималась как противозаконное деяние, требующее наказания.

В Ветхом Завете указывается на необходимость прощения долгов всем евреям каждый седьмой календарный год. Каждый пятидесятый год долги прощались всем жителям, а также выпускались на свободу все лица, попавшие в долговое рабство, вне зависимости от их этнического происхождения.

В Древней Греции в случае неспособности отца семейства (так как только он юридически владел на праве собственности имуществом) расплатиться по долгам, вся семья, включая жену, детей и прислугу, попадала в долговое рабство, которое прекращалось полной компенсацией их физическим трудом убытков кредитора. Во многих греческих городах-государствах срок долгового рабства ограничивался пятью годами, а самим рабам гарантировалась физическая неприкосновенность.

Яса (закон) Чингисхана содержал установление, согласно которому человек, трижды не сумевший расплатиться со своими кредиторами, приговаривался к смертной казни.

Вместе с тем, самое сильное развитие институт банкротства получил в римском праве, которое заложило основы современных процедур признания должника несостоятельным в большинстве современных государств.

Развитие торговли привело к тому, что в классический период римского права (I в до н. э. -- III в н. э.) уголовное наказание несостоятельного должника стало вторичным по отношению к процедурам по обращению взыскания на его имущество. Появились формализованные правила изъятия имущества должника, учитывающие интересы всех кредиторов, регламентируется порядок реализации имущества с аукциона. В это время римские юристы начинают различать должников, не желающих и не способных расплатиться по своим долгам, что приводит к формированию основы современного правового института банкротства.

При обнаружении недостаточности имущества должника для погашения всех требований кредиторов претор назначал распорядителя конкурсной массы (в современном законодательстве - арбитражный управляющий) неоплатного должника, который осуществлял продажу имущества должника и делил полученные средства между кредиторами.

С момента обнаружения недостаточности имущества должник заключался под стражу, что не только лишало его чести и достоинства, но и являлось необходимым этапом для начала процесса изъятия имущества, а также служило для пресечения попыток должника скрыться от кредиторов. В Древнем Риме впервые появилась практика заключения мировых соглашений между кредитором и должником (в том числе и об отсрочке исполнения обязательств), которые поощрялись на всех стадиях процесса.

В средневековой Европе, воспринявшей фундаментальные основы римского права, институт банкротства получил развитие за счет введения сословного характера процедуры банкротства, которая применялась только к купцам и торговцам.

Со временем процедура банкротства приобретала все более четкие процессуальные правила. С 1543 года в Англии появляется необходимость доказывания прекращения платежей для подтверждения несостоятельности, а также вводится период времени для выяснения экономического положения должника. В XVII- XIX веках с развитием торговли и частной собственности в Европе происходит расширение применения процедуры банкротства на представителей любого сословия.

Только к началу XVIII века в английской правовой системе впервые в мире сформировалось понимание того, что добросовестный банкрот, содействующий наиболее полному возмещению убытков кредиторов, может рассчитывать на прощение невыплаченных долгов, что и нашло законодательное закрепление статутом 1705 года. Позднее в законодательстве большого числа европейских стран получают закрепление восстановительные (санационные) или реорганизационные процедуры, применяемые в ходе судебного разбирательства по делу о банкротстве.

1.3 Основные правовые этапы в развитии института несостоятельности в современной Республики Беларусь

Становление института банкротства в Республике Беларусь происходило в условиях трансформации социально-экономической системы, сопровождающейся ухудшением финансового состояния субъектов предпринимательской деятельности, их длительной, нарастающей убыточностью и неплатежеспособностью, во многих случаях имеющей устойчивый характер. Кризис трансформации должен был бы привести к массовому банкротству экономически несостоятельных предприятий, однако на практике этого не произошло.

Становление института банкротства в современной Беларуси началось с принятием еще до распада Советского Союза Закона БССР «Об экономической несостоятельности и банкротстве» от 30 мая 1991 года, первого такого закона в республиках СССР. Ставилась задача создания системы урегулирования имущественных отношений между субъектами предпринимательской деятельности при экономической несостоятельности или банкротстве любого из них с целью максимально возможного удовлетворения взаимных претензий всех заинтересованных сторон. Выделялось два понятия: экономическая несостоятельность, под которой понималась удостоверенная судом неспособность субъекта хозяйствования оплатить предъявленные финансовые документы, и банкротство -- удостоверенная судом полная неплатежеспособность субъекта хозяйствования.

Закон 1991 года носил, скорее, концептуальный характер, не содержал детально регламентированных процедур. Он состоял всего из 46 статей, не имел норм, регулирующих проведение финансового оздоровления, деятельность доверенных лиц, кредиторов и должника. Не учитывались особенности функционирования предприятий в различных отраслях экономики и, соответственно, не предусматривались различные подходы к осуществлению процедур их экономической несостоятельности и банкротства. Только в 1995 году был принят нормативный правовой акт, который определил критерии признания неудовлетворительности структуры бухгалтерского баланса и неплатежеспособности субъектов хозяйствования.

В 1997 году образован специализированный государственный орган по делам о банкротстве (в настоящее время -- Департамент по санации и банкротству Минэкономики), который начал осуществлять экспресс-анализ финансового состояния и платежеспособности более 6 тысяч предприятий государственной собственности или с долей государства в уставном фонде, вести мониторинг их финансового состояния, информировать о нем органы государственного и отраслевого управления, разрабатывать проекты нормативных правовых актов по вопросам банкротства. С 1998 года развернута система подготовки, аттестации и лицензирования деятельности доверенных лиц в производстве по делу об экономической несостоятельности и банкротстве.

К одному из важнейших недостатков системы государственного регулирования банкротства в Беларуси в 1990-е годы следует отнести то, что государством не были предложены механизмы финансового оздоровления предприятий ни на макро-, ни на микроуровне.

Неэффективность сложившейся национальной системы банкротства и объективная потребность в функционировании данного института привели к разработке на основе Гражданского кодекса Республики Беларусь 1998 года, Хозяйственного процессуального кодекса 1999 года и Модельного закона СНГ «О несостоятельности (банкротстве)» 1997 года новой редакции закона «Об экономической несостоятельности (банкротстве)» от 18 июля 2000 года12 . Второй закон о банкротстве в Беларуси вступил в действие с 12 февраля 2001 года, в нем была учтена практика использования данного института как в странах с развитой рыночной экономикой, так и в России и других странах СНГ, подробно регламентированы различные процедуры банкротства. Акцент был сделан на санации, оздоровлении должника, восстановлении его платежеспособности.

Особенностью закона о банкротстве 2000 года стала возможность и приоритетность заключения мирового соглашения на любой стадии производства по делу о банкротстве после погашения задолженности по требованиям кредиторов первой и второй очереди.

Центральное место при осуществлении процедур банкротства было отведено временному (в процедуре защитного периода) или антикризисному (в процедурах конкурсного производства) управляющему.

Короткая, но достаточно ярко проявившаяся практика более широкого применения института банкротства показала глубокие противоречия между методами государственного управления экономикой и внутренними тенденциями рынка. Резкое увеличение количества предприятий, попадающих в процедуру банкротства, возбуждение (или попытки возбуждения) дел в отношении десятков и сотен государственных организаций, среди которых начали встречаться крупнейшие, особо значимые для экономики страны («Гомсельмаш», «Алеся», «Крыница» и другие), градообразующие предприятия, перераспределение собственности вне рамок застывшей приватизации привели к значительному общественному резонансу. Несмотря на положительный опыт проведения санации многих предприятий, в целом благоприятное отношение средств массовой информации к функционированию института банкротства, у органов государственного управления сформировалось негативное мнение о возможностях и необходимости его применения.

Выявившиеся в процессе применения закона о банкротстве 2000 года недостатки, а также значительное увеличение количества банкротств привели к принятию 12 ноября 2003 года Указа Президента Республики Беларусь «О некоторых вопросах экономической несостоятельности (банкротства)» .

Основной акцент в организации работы с находящимися в кризисе субъектами предпринимательской деятельности переносится теперь на досудебное оздоровление, т.е. на меры по обеспечению стабильной и эффективной деятельности юридических лиц и индивидуальных предпринимателей, восстановлению их платежеспособности, принимаемые руководителями организаций, собственниками имущества унитарных предприятий, участниками юридических лиц, индивидуальными предпринимателями, государственными органами и организациями, местными исполнительными и распорядительными органами.

Указ о банкротстве 2003 года внес ряд необходимых и полезных усовершенствований в механизмы функционирования института банкротства в Республике Беларусь. В то же время, множество предприятий выведено им из сферы действия данного института или установлены иные ограничения по его применению, что можно рассматривать как последовательную реализацию линии на усиление государственного регулирования экономики.

Однако в экономике продолжают сохраняться некоторые негативные явления и тенденции: низкий уровень использования производственных мощностей; высокий уровень инфляции в сочетании с государственным регулированием цен и требованиями по наращиванию объемов производства, обуславливающий хронический недостаток средств для осуществления простого и расширенного воспроизводства, рост уровня убыточности и снижение платежеспособности; рост степени износа основных фондов, неразвитость финансовой системы и нежелание государства делиться собственностью; избыточная занятость, увеличивающая издержки, и ряд других.

В связи с этим сохраняются и объективные предпосылки вероятности экономической несостоятельности многих субъектов предпринимательской деятельности, что требует дальнейшего совершенствования института банкротства в Беларуси. Кроме того, в действующей системе регулирования банкротства имеется ряд недостатков, которые необходимо устранить, а также обеспечить развитие механизмов финансового оздоровления субъектов предпринимательской деятельности при осуществлении процедур банкротства на различных уровнях.

В данный момент в Республике Беларусь действует закон от18 июля 2000 г. N 423-З2 «ОБ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ НЕСОСТОЯТЕЛЬНОСТИ (БАНКРОТСТВЕ)» Принятый Палатой представителей 22 июня 2000 года и одобренный Советом Республики 30 июня 2000 года(в ред. Законов Республики Беларусь от 04.01.2003 N 183-З,от 29.06.2006 N 137-З, от 11.07.2007 N 251-З) , но как сообщает директор Национального центра законодательства и правовых исследований Беларуси Вадим Ипатов готовится новый законопроект "Об экономической несостоятельности (банкротстве)". Причина его подготовки обусловлена необходимостью пересмотра норм действующего закона о банкротстве, который применяется уже около 10 лет. Сегодня назрела необходимость устранить пробелы в законодательстве, касающемся экономической несостоятельности, поскольку за период применения закона произошли существенные изменения законодательного регулирования правоотношений в различных сферах.

2. Банкротство как инструмент оздоровления экономики

2.1 Задачи института банкротства

В ходе исторического развития назрела необходимость создания такого инструмента, который был бы способен защитить личную и корпоративную деятельность от опасно высоких или существенных убытков, а также помогать в выявлении политических и экономических приоритетов и ответственности.

Институт несостоятельности - комплексный правовой институт, включающий в себя нормы гражданского, уголовного, административного, финансового, трудового и других отраслей права. Институт несостоятельности (банкротства) служит определенным стимулом эффективной работы предпринимательских структур, гарантируя одновременно экономические интересы кредиторов, а также государства как общего регулятора рынка.

Институт банкротства является важнейшим элементом механизма рыночной экономики. Его назначение состоит в защите социально-экономических процессов от последствий неэффективной или недобросовестной деятельности их участников и невыполнения взятых на себя обязательств. Задачей института также является помощь в ликвидации несостоятельных предприятий на добровольной или принудительной основе, когда проведение мер по предупреждению банкротства, осуществление досудебной санации, либо наблюдение, либо внешнее управление не обеспечило необходимый уровень платежеспособности организации.

Институтом несостоятельности и банкротства решаются две задачи:

* во-первых, должнику обеспечивается защита от кредиторов, требования которых он не в состоянии удовлетворить;

* во-вторых, защищаются интересы каждого кредитора от неправомерных действий должника и других кредиторов, при обеспечении сохранности имущества и справедливого его распределения между кредиторами.

В настоящее время задачей института банкротства в развитых рыночных странах является сохранность предприятия, а значит, и собственности его владельца путем изменения системы управления предприятием, предоставления отсрочки и рассрочки платежа. Государство и общество заинтересованы не в ликвидации предприятия-должника, а в восстановлении его платежеспособности посредством специальных процедур, предусмотренных законодательством о несостоятельности (банкротстве).

Банкротство, как и любой другой экономико-правовой институт, следует рассматривать как инструмент достижения тех или иных целей экономической политики государства. Основной характеристикой любой экономической системы, и одновременно целеполаганием управляющего воздействия на нее, является эффективность использования производственных ресурсов (природных, трудовых, капитальных), находящихся в распоряжении данной системы. Это верно как в отношении государства в целом, так и в отношении конкретного предприятия. Экономический смысл института банкротства в том и состоит, что этот институт должен служить механизмом установления более эффективного режима управления производственными ресурсами на уровне хозяйственных единиц - предприятий.

Система несостоятельности является одним из важных факторов надежного экономического развития. Она повышает доступность кредита, стимулирует выполнение договоров, обеспечивает предсказуемое распределение рисков в случаи возникновения финансовых кризисов». Именно эта позиция является главной. Предсказуемость распределения рисков и возврата денежных средств должны обеспечиваться Законом о банкротстве.

2.2 Роль института банкротства

У процедуры экономической несостоятельности, или, говоря проще, банкротства, две основные функции: либо «стереть» должника с карты хозяйствующих субъектов, либо вернуть ему платежеспособность. В любом случае миссия почетная и благородная. В то же время сам термин «банкротство» несет явно выраженный негативный оттенок. Это всегда конфликт, напряжение, сложный клубок взаимоотношений, в которые вовлечены не только сам кредитор и его должник, но и другие стороны, в частности, коллективы «терпящих бедствие» предприятий, государственные органы.

Любое предприятие подвержено риску банкротства, так как в течение жизненного цикла организации взлеты чередуются со спадами. Истоками экономических кризисов являются комплексы противоречий, которые накапливаются и обостряются в разнообразных процессах экономического развития. И если по каким-то причинам руководству и собственникам не удалось успешно преодолеть возникшую кризисную ситуацию, предприятие становится неплатежеспособным, что ведет к инициированию процедуры банкротства.

Далеко не каждая неэффективная («нежизнеспособная») фирма проходит официальные процедуры банкротства. Отметим здесь и другую сторону указанного соотношения: не каждая фирма, объявившая официально о своем банкротстве, действительно является «нежизнеспособной». На практике достаточно часто встречаются ситуации, когда неплатежеспособность компании определяется временными неблагоприятными поворотами хозяйственной конъюнктуры, частной ошибкой, допущенной в управлении наличными ресурсами, преходящими «шоками» разного рода и проч. В качестве непосредственной причины дефолта особенно часто выступает обострение проблем ликвидности, нередко связанное с пертурбациями финансовых рынков.

С другой стороны, в современной экономике банкротство является инструментом государственного регулирования рынка, так как благодаря существованию данного явления в экономической системе происходит естественный отбор, в ходе которого продолжают существовать более эффективные хозяйствующие субъекты.

Банкротство является результатом развития кризисного состояния предприятия и рыночным инструментом перераспределения капитала.

Очевидно, что более выгодной для государства политикой в сфере банкротства является направление усилий на восстановление предприятий, ставших банкротами, а не уничтожение их. Так как при оздоровлении фирмы общество с одной стороны получит нового эффективного хозяйствующего субъекта, а с другой стороны - сохранит запас синергетической ценности, заложенной в существовавшей организации. Знаменательно, что, например, в США 98% банкротств начинается по инициативе самого должника - как способ защиты от недобросовестных кредиторов.

В то же время, восстановление платежеспособности должника - лишь одна из функций института банкротства. Рассмотрим комплексно роль института банкротства.

Существование института банкротства обусловлено необходимостью защиты государства, наемных работников, собственников имущества, а также органов управления предприятий и организаций от негативных проявлений неплатежеспособности, вероятность наступления которой объективно присутствует в рыночной экономике.

Роль института банкротства можно раскрыть с двух точек зрения: с макроэкономической (роль и место в государственной политике), с микроэкономической (влияние на различных экономических агентов).

С позиции государства , банкротство - это, во-первых, снижение уровня хозяйственных рисков в экономике путем ликвидации неэффективно функционирующих предприятий. К сожалению, в реальном народном хозяйстве не все предприятия работают одинаково хорошо: одни более успешно, другие - менее. При этом отстающие из-за торможения, либо полного прекращения расчетов по обязательствам тянут за собой вниз остальные организации. В этом случае институт банкротства выступает в роле санитара, призванного следит за общим состоянием экономической системы, оказывая воздействие на тех субъектов, уровень финансового благосостояния которых опускается ниже установленной ватерлинии. Воздействие может выражаться либо в виде ликвидации банкрота и перераспределения производственных активов в пользу эффективных хозяйствующих организаций, либо в запуске механизма оздоровления неэффективного предприятия под контролем государства и кредиторов.

Таким образом, снижаются риски за счет возрастания уровня определенности в экономической системе. До тех пор пока неплатежеспособное предприятие не прошло через процедуру банкротства, за ним числится задолженность по долгам, в том числе и по налогам. В то же время кредиторы такого предприятия, государство в том числе, рассчитывают на поступления от своего дебитора, планируя бюджет расходов. В этом случае возрастает риск того, что данные бюджеты не будут выполнены по причине неопределенности временного промежутка, в течение которого такая задолженность взыскана, если она вообще будет погашена должником. Таким образом, лучше зафиксировать убытки, чем рассчитывать на денежные средства, которые никогда не будут получены.

На микроэкономическом уровне мы можем выделить несколько групп заинтересованных лиц: кредиторы (поставщики, кредитные организации, подрядчики, фискальные органы), наемные работники, учредители, участники организации, руководство организации.

Для кредиторов банкротство представляет собой централизованный механизм возврата долгов. При наличии лишь рыночных механизмов возврата долгов кредиторам приходилось бы нести высокие расходы, с одной стороны, на такое обслуживание задолженности, которое бы обеспечивало полное исполнение должником обязательств в полном объеме при различных обстоятельствах, с другой стороны - на заключение контрактов между кредиторами с определением очередности и пропорции погашения задолженности. В условиях каждодневного заключения множества договоров, изменения состава кредиторов конкретной организации фиксирование подобных соглашений потребовало бы колоссальных трансакционных издержек. В этой связи механизм банкротства предполагает единообразный способ урегулирования финансовых проблем, порождаемых неплатежеспособностью организации, который обеспечивает защиту интересов должника, кредиторов и общества за счет осуществления контроля, как со стороны рыночных агентов (кредиторов), так и государства (регулирующий орган исполнительный власти, арбитражный суд).

Что касается собственников и руководство должника , то для них банкротство обеспечивает цивилизованную форму решения проблемы непогашенных долгов, урегулирование задолженности. Безусловно, собственники расстаются с частью своего имущества, менеджмент теряет работу, однако важно помнить, что это плата за тот предпринимательский риск, который присутствует в любой предпринимательской деятельности, но при этом они избегают различных проявлений нецивилизованных форм взыскания задолженности.

Кроме того, в данном случае банкротство обладает превентивной функцией. При наличии такого инструмента в экономике руководители предприятий заинтересованы в добросовестном исполнении платежей, так как в случае банкротства организации они могут нести ответственность за свои непрофессиональные действия, вплоть до уголовной, что обусловлено публичным характером судебного разбирательства, в ходе которого проверяется наличие преднамеренного банкротства и других противоправных деяний.

Весьма болезненным и противоречивым является вопрос: что делать с персоналом, работниками обанкротившегося предприятия? Необходимо заметить, что банкротство - это не физическое уничтожение производства, напротив, банкротство - это, как правило, подразумевает под собой переход права собственности на активы от должника к другому лицу. В этой связи, ни один добросовестный собственник не заинтересован в потере квалифицированного персонала, обладающего необходимыми навыками и опытом работы на конкретном производственном объекте. Даже в случае остановки производства и увольнения всех работников важно заметить, что причиной этому служит не процедура банкротства, а предшествовавшие этому действия руководства и собственников, которые и довели предприятие до столь плачевного состояния. В то же время в ходе процедуры банкротства работникам гарантируется, что увольнение будет проведено в рамках трудового законодательства, с соблюдением необходимых формальностей и выполнением всех установленных обязательств.

Значит, на самом-то деле банкротство - это по своей сути не разрушительная, а как раз созидательная мера, направленная в первую очередь на восстановление нормальной работы предприятия. Лишь те материальные ресурсы и структуры управления ими, которые в принципе не могут эффективно использоваться (т.е., грубо говоря, приносить прибыль), должны быть ликвидированы. Но в большинстве случаев, если опираться на приведенные ниже оценки, нет принципиальной необходимости ликвидировать предприятие.

2.3 Виды банкротства

В экономической практике выделяют несколько видов банкротства.

1. Реальное банкротство организации, характеризующееся неспособностью предприятия восстановить свою платежеспособность в силу реальных потерь собственного и заемного капитала. Высокий уровень потерь капитала, наличие огромной суммы кредиторской задолженности не позволяют вести нормальную производственно-хозяйственную деятельность. Санирующими мероприятиями могут быть проведение конкурсного производства (ликвидация организации) или реорганизация.

2. Временное (условное) банкротство, которое характеризуется таким состоянием неплатежеспособности организации, которое вызвано существенной просрочкой ее кредиторской задолженности, а также большим размером дебиторской задолженности, затовариванием готовой продукцией, в то же время сумма активов организации превосходит объем ее долгов.

3. Преднамеренное (умышленное) банкротство, которое характеризуется преднамеренным созданием руководителями и собственниками организации состояния ее неплатежеспособности, нанесением ей экономического вреда в личных интересах и интересах третьих лиц.

4. Фиктивное банкротство - это ложное объявление организацией о своей неплатежеспособности с целью введения в заблуждение кредиторов для получения от них отсрочки платежей по своим финансовым обязательствам, либо получения скидки с долгов, либо для передачи готовой продукции, не пользующейся спросом на рынке, для погашения долгов.

2.4 Механизм банкротства

Выделяются два механизма банкротства: 1) соответствующий стратегии кредитора и 2) соответствующий стратегии должника.

Для системы, в которой центральную роль играют банки, оптимальные процедуры предусматривают лишь механизм, соответствующий стратегии кредитора. Этот механизм определяется следующим образом. После того, как Кредитор возбудил дело о банкротстве, Менеджеру разрешается представить свои предложения относительно дальнейшей судьбы компании банкрота. Если Кредитор отвергает эти предложения, суд выносит решение о ликвидации компании и использует доходы от рыночной реализации конкурсной массы для погашения задолженности. Если же представленный Менеджером проект устраивает Кредитора, такой проект становится основой нового кредитного контракта.

Для хозяйственных систем, в основе которых лежит функционирование рынка капиталов, оптимальные процедуры банкротства предусматривают комбинацию двух различных механизмов. Если дело о банкротстве компании возбуждает Кредитор, суд прибегает к описанному выше механизму, соответствующему стратегии кредитора. Более сложные (рандомизированные) процедуры предусматриваются для случая, когда о банкротстве компании заявляет Менеджер. С вероятностью (1-r ) суд прибегает к тому же механизму, соответствующему стратегии кредитора, и с вероятностью r используется механизм, соответствующий стратегии должника. В последнем случае роли меняются: механизм, соответствующий интересам должника предполагает, что по решению суда Кредитор представляет на усмотрение Менеджера проект урегулирования возникших проблем. Если такой проект устраивает Менеджера, претензии владельцев долговых обязательств считаются удовлетворенными, и предложенный проект кладут в основу нового кредитного контракта. Если же Менеджер отвергает предложение Кредитора, прежний кредитный контракт сохраняет силу

Правила банкротства, существующие в ряде стран с нарождающимися финансовыми рынками, сильно ограничивают реальные возможности не только аукционных торгов, но и двусторонних компромиссных соглашений между участниками. Характерно, что переговоры между кредиторами и менеджерами обанкротившейся компании не играют серьезной роли в судебных процедурах банкротства не только во многих переходных экономиках, но и в странах Юго -Восточной Азии. Именно такие процедуры, всемерно ограничивающие действие конкурентных механизмов, открывают пути для «внешнего давления», коррупции и неэффективного администрирования.

Внутренним содержанием банкротства, как сложного экономического явления, является неэффективность бизнеса, а внешней формой -- его неплатежеспособность. Любое изменение внешней формы (неплатежеспособности бизнеса) производно от изменений внутреннего содержания (эффективности бизнеса). Неплатежеспособность, являющаяся внешней формой несостоятельности (банкротства), проявляется не сразу, а только на двух последних стадиях неэффективности бизнеса.

Соответственно можно выделить три вида неплатежеспособности предприятия: временная неплатежеспособность; промежуточная неплатежеспособность; абсолютная неплатежеспособность. В зарубежных странах процедуры банкротства применяются только при абсолютной неплатежеспособности.

Действующий закон закрепил следующее понятие несостоятельности (банкротства) - это признанная арбитражным судом неспособность должника в полном объеме удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей.

Общая идеология законодательства о несостоятельности ориентирована на гипотетически саморегулирующийся "чистый" рынок, где "невидимая рука" конкуренции автоматически перераспределяет наиболее оптимальным образом трудовые и материальные ресурсы общества. Этот фактор в совокупности с несовершенством инфраструктуры рынка и слабостью правовой системы привел к тому, что применение института несостоятельности предприятий в некоторых развивающихся странах (например, Россия) стало не созидательной, а разрушительной мерой.

В настоящее время помимо судебных процедур банкротства, предусмотренных для предприятия-должника Законом, широкое распространение получило искусственное банкротство. Механизм реализации схем искусственного банкротства осуществляется в рамках Закона. Различают несколько разновидностей подобных схем приведения предприятия к банкротству: ложное банкротство, манипулирование законом, дополнительная эмиссия акций, освобождение от долгов, реорганизация путем выделения.

Актуальность повышения корректности диагностики наличия ложной экономической несостоятельности и ложного банкротства определяется тем, что совершение действий, имеющих такие признаки, представляет особую опасность для общественных отношений, в связи с чем данная категория была отнесена к уголовно наказуемым правонарушениям и закреплена в ст. 238 Уголовного кодекса Республики Беларусь. Законодательство об экономической несостоятельности и банкротстве является важным как с позиций обеспечения эффективности работы реального сектора экономики, так и качества кредитования и банковских активов. В законодательствах стран с развитой экономикой предусмотрены различные подходы к регулированию ситуаций криминальных банкротств и, в частности ложных банкротств. В Республике Беларусь в2008 г. вступила в силу новая редакция Инструкции по определению наличия (отсутствия) признаков ложного, преднамеренного банкротства, сокрытия банкротства или срыва возмещения убытков кредитору и подготовке заключения по данным вопросам, утвержденная постановлением Министерства экономики Республики Беларусь от 20 июня 2008 г. № 129.

2. 5 Система банкротства в Республике Беларусь

Рассмотрим существующую систему банкротства в Республике Беларусь.

Одним из основных элементов института банкротства и национальной системы экономической несостоятельности (банкротства) Республики Беларусь является орган государственного управления по делам о банкротстве - Министерство экономики в лице его структурного подразделения - Департамента по санации и банкротству. Деятельность Департамента нацелена на формирование и проведение государственной политики по правовому регулированию экономической несостоятельности (банкротства) и обеспечению условий реализации процедур банкротства в соответствии с законодательством Республики Беларусь. Орган государственного управления по делам о банкротстве образует территориальные органы по делам о банкротстве, полномочия которых устанавливаются в пределах его компетенции.

Закон о банкротстве предоставляет неплатежеспособному должнику действенные механизмы санации; предусматривает обязательность принятия учредителями должника своевременных мер по предупреждению банкротства (ст. 15); обязательность подачи заявления должника и суд (ст. 8) не позднее одного месяца с момента наступления соответствующих оснований; субсидиарную ответственность по обязательствам должники ли банкротство должника по вине его учредителей, собственника, руководителя должника, имеющих право давать обязательные для должника указания. Ответственность наступает также за преднамеренное, ложное банкротство (ст. 9), за сокрытие банкротства или срыв возмещения убытков кредитору (ст. 36).

12 ноября 2003 года подписан Указ Президента Республики Беларусь № 508 «О некоторых вопросах экономической несостоятельности (банкротстве)» (далее -- Указ № 508). Главными вопросами, которые должны быть решены в соответствии с Указом № 508, являются: усиление координирующей роли государства в процедуре банкротства, перенесение центра тяжести на досудебные формы работы с должниками, и в этой связи, повышение ответственности собственников, учредителей, участников, руководителей организаций, исполкомов всех уровней, министерств и ведомств по предупреждению банкротства.

В связи с этим, Указом дифференцирован подход к применению законодательства о банкротстве по кругу лиц, установлена обязательность исполнения должником мер по досудебному оздоровлению, усилены роль и ответственность государственных органов как в процедуре банкротства, так и на стадии досудебного оздоровления, изменены статус управляющего, требования, предъявляемые к его кандидатуре.

Дела о банкротстве рассматриваются хозяйственными судами в соответствии с Хозяйственным процессуальным кодексом Республики Беларусь, а также иными законодательными актами в порядке, установленном настоящим Законом.

Неплатежеспособное, но еще имеющее шансы на восстановление своей платежеспособности предприятие, подав заявление должника, выигрывает этим время на стабилизацию финансового положения, поучает судебную защиту от финансовых исков кредиторов, штрафов, пени на это время, льготные условия их последующих выплат, прямую и косвенную финансовую поддержку со стороны. Кроме того, это своеобразная попытка не допустить проникновения криминальных структур в сферу передела собственности, делать процесс расчета с кредиторами открытым и прозрачным для общества. А это, в свою очередь, снижает возможный личный риск, с которым сталкивается большинство должников. Важным моментом является также то, что дело о банкротстве не может быть передано на рассмотрение в третейский суд.

Механизм контроля со стороны суда за проведение процедуры банкротства должен исключить возможность злоупотребления со стороны управляющего, должника и кредиторов, обеспечивать максимальную защиту их интересов. Законом предусмотрен также ряд антикоррупционных мер.

При рассмотрении дела о банкротстве должника - юридического лица применяются следующие процедуры банкротства:

· защитный период;

· конкурсное производство;

· мировое соглашение;

· иные процедуры банкротства, предусмотренные настоящим Законом.

Конкурсное производство включает следующие процедуры:

o санацию;

o ликвидационное производство.

По результатам рассмотрения дела о банкротстве хозяйственный суд принимает (выносит) один из следующих актов:

§ решение о банкротстве с санацией должника;

§ решение о банкротстве с ликвидацией должника;

§ определение о прекращении производства по делу о банкротстве.

Парадоксальным, на первый взгляд, представляется ответ на вопрос: зачем же фирмы и целые государства вообще возвращают долги? Оказывается, затем, чтобы вернуться на рынки капитала и продолжать отдалживать! В этом контексте процедура банкротства и, прежде всего, санация - почти идеальный помощник для кризисного предприятия.

На период санации в процедуре банкротства вводится особый порядок осуществления финансовых расчетов, позволяющий предприятию осуществлять свою хозяйственную деятельность в режиме своеобразного финансового инкубатора. Все требования кредиторов к должнику могут быть предъявлены только в порядке, установленном законодательством о банкротстве (ст. 90). Приостанавливается удовлетворение требований кредиторов по платежным обязательствам должника до прекращения производства дела о банкротств или до завершения ликвидационного производства (ст. 91).Приостанавливается начисление процентов, неустойки (штрафа, пени) и иных экономических (финансовых) санкций по всем видам задолженности должника (ст. 90).

Должнику могут быть предоставлены дотации, субсидии, субвенции, а также оказана иная финансовая помощь из специального фонда при органе государственного управления по делам о банкротстве (ст. 133).

По окончании санации проценты, неустойка (штраф, пеня) и иные экономические (финансовые) санкции за неисполнение или ненадлежащее исполнение платежных обязательств, а также суммы причиненных убытков, которые должник обязан уплатить кредиторам по платежным бязательствам, могут быть предъявлены к оплате в размерах, существовавших на дату открытия конкурсного производства, за вычетом сумм, уплаченных в процессе проведения санации, если иное не предусмотрено Законом (ст. 128).

Должник может сам выбрать кандидатуру управляющего, ознакомившись с результатами его предыдущих работ, служебными характеристиками.

Управляющий разрабатывает план санации и может начать санацию сразу же после открытия конкурсного производства. Его основными задачами в процедуре санации являются: восстановление платежеспособности должника; обеспечение максимально возможной защиты прав и законных интересов должника и его трудового коллектива, а также кредиторов и иных лиц; урегулирование взаимоотношений должника и кредиторов; максимально возможное удовлетворение требований кредиторов в установленной законом очередности.

С момента открытия конкурсного производства управление делами и имуществом должника возлагается на антикризисного управляющего. Управляющий осуществляет деятельность по возврату имущества должника, в том числе предъявляя требования к третьим лицам, имеющим задолженность перед должником (ст. 104, 105).

После открытия конкурсного производства управляющий составляет список имущества и долгов должника с указанием стоимости имущества, размеров и видов долгов по каждому кредитору и представляет его в хозяйственный суд. Включая в число мер по санации продажу предприятия, законодатель исходит из того, что просто обанкротить предприятие и ликвидировать его кредитору невыгодно. Эта мера санации применяется в том случае, когда продажа предприятия на торгах как единого имущественного комплекса позволяет достичь целей санации (то есть рассчитаться по долгам или заключить мировое соглашение при недостаточности вырученной суммы), и при этом возможно продолжение деятельности должника при условии, что она (мера) не противоречит государственным или общественным интересам. В этом случае платежные обязательства должника, существующие на дату принятия судом заявления о банкротстве должника, не включаются в состав предприятия. Сумма, вырученная от продажи предприятия, включается в состав имущества должника. При недостижении мирового соглашения хозяйственный суд на основании заявления управляющего принимает решение об открытии ликвидационного производства.

Профилактика банкротства как системного заболевания экономики предприятия основывается на анализе его финансового состояния и диагностике экономической несостоятельности (банкротства). В этом Закон опирается на правила проведения анализа финансового состояния и платежеспособности должника, которые в соответствии со ст. 37 Закона устанавливаются органом государственного управления по делам о банкротстве.

3. Нужно ли вводить институт банкротства частных лиц

В соседних странах в последнее время активно обсуждают необходимость создания института банкротства частных лиц. По мнению инициаторов нововведения, это могло бы решить проблему резкого роста задолженностей по кредитам.

Например, в России, где по некоторым оценкам "трудными" оказались около 12% выданных банками потребительских кредитов, нерадивым заемщикам появление нового института грозит конфискацией имущества. Причем не только своего, но и друзей, и родственников, и с оглаской в прессе. Белорусский же финансовый сектор пока придерживается мнения, что признавать человека банкротом несколько некорректно.

По данным Американского института банкротств, в США в этом году частное банкротство объявили почти 1 млн. человек. До 96 % всех подобных дел в судах Америки связано именно с частными лицами. В Германии с 2001 года число банкротств граждан выросло с 20 до почти 140 тыс.

В минувшем году подобный закон был принят в Польше. Наши западные соседи определили, что это реальное спасение для тех, кто попал в так называемую долговую спираль - нарастающую задолженность из-за невозможности выплачивать проценты. Поляки решили: банкротство можно объявлять не чаще чем один раз в 10 лет и только через суд. Должник в данном случае оказывается в выигрыше - у него будет 5 лет на выплату основной части долга за счет своих доходов или продажи имущества, а вот остальные штрафные накрутки по нему аннулируются. Правда, чтобы у заемщиков не было соблазна раз в десятилетие пользоваться халявными деньгами, в польском законе есть пункты, которые многих потенциальных банкротов могут отпугнуть от оглашения своей финансовой несостоятельности. Один из них гласит, что к имуществу, которое придется продать для покрытия обязательств банкрота, относится и его жилье.

В Беларуси говорят: наши реалии пока далеки от необходимости введения института частного банкротства, поскольку в рамках действующего законодательства процедура давно урегулирована. К тому же, как известно, в нашей стране частные лица - должники ответственные. По сведениям Национального банка, в резко выросшей за последнее время доле проблемных платежей до отметки 2,68 % доля граждан ничтожно мала - 0,1-0,2 %. В ведомстве отмечают: это не только белорусская специфика, традиционно во всем мире именно физические лица оказываются куда более дисциплинированными плательщиками по кредитам, нежели предприятия и организации. Банкиры утверждают, что необходимости принимать законодательство о банкротстве нет благодаря тому, что в стране неплохо работает институт поручительства. Если заемщик по каким-то причинам не платит, его долг всегда можно взвалить на другого.

Как говорят в Минюсте, белорусские судебные исполнители взыскивают сегодня порядка 70 % средств по исполнительным документам судов. Если сравнить эти данные с теми, которые имеются у наших ближайших соседей, то это немало: в Литве процент исполнения составляет 15-20%, а в России - около 30%. "Тем не менее уровень реального взыскания в нашей стране можно назвать недостаточным, - говорит пресс-секретарь ведомства Людмила Мазан. - Но взыскать 100 % сумм по исполнительным документам невозможно из-за образа жизни тех должников, у которых вообще нет никакого имущества и воздействовать на которых чрезвычайно сложно".

Проблемы возникают даже при жилищном кредитовании, когда залогом выступает приобретенная квартира. Если проштрафившийся гражданин не имеет иного жилья, то его по закону можно выселить только на метры социального жилищного фонда. Что это за фонд и кто его должен предоставлять, не совсем ясно.

Заключение

Институт банкротства - один из важнейших элементов рыночной экономики, который призван стимулировать результативную деятельность хозяйствующих субъектов, способствовать ликвидации неэффективных организаций. В целом, действия института банкротства нацелены на обеспечение реструктуризации проблемных организаций в широком смысле, переводя их из категории неконкурентоспособных в категорию конкурентоспособных.

Расширение масштабов применения процедур банкротства не может не обнадеживать, но оно же и вызывает опасения. Ведь чем мощнее оружие, тем серьезнее ответственность им владеющего.

В белорусских условиях воздействие института банкротства на состояние и развитие экономической сферы представляется крайне неоднозначным, особенно применительно к деятельности промышленных предприятий. Анализ состояния и тенденций развития промышленности показывает, что доля убыточных предприятий в большинстве отраслей остается достаточно высокой. Практика реализации процедур банкротства свидетельствует о наличии значительного комплекса проблем, связанных с изменяющимися условиями конкуренции. В частности, интеграция Беларуси в мировую экономику требует от отечественных организаций более эффективного функционирования. В мировой практике никогда не было прецедентов перевода страны, прожившей 70 лет при социализме, на рельсы рынка. Уникальна ситуация, когда большинство крупных промышленных предприятий - потенциальные банкроты, уникальна социально-психологическая обстановка в стране. Очевидно, что нет готовых рецептов и апробированные на Западе схемы вовсе не обязательно заработают у нас. Никакая экономическая теория не спасет, единственно возможный метод - проб и ошибок. Провозглашенный руководством страны курс на модернизацию экономики обусловливает необходимость совершенствования института банкротства и переход к более системному его правоприменению.

Подобные документы

    курсовая работа , добавлен 26.06.2013

    Причины и виды финансовой несостоятельности. История развития института банкротства, его основные процедуры. Диагностика финансового состояния ОАО "Аэрофлот" и ОАО "ЗИЛ" с использованием зарубежных и отечественных методик прогнозирования банкротства.

    дипломная работа , добавлен 16.07.2012

    Понятие и виды несостоятельности (банкротства). Основные процедуры и регулирование процессов банкротства, его нормативно-правовое регулирование. Анализ финансового состояния и вероятности банкротства предприятия, программа по антикризисному управлению.

    курсовая работа , добавлен 18.05.2014

    контрольная работа , добавлен 29.05.2014

    Стадии финансового кризиса на современном предприятии, зарубежные и отечественные методики прогнозирования банкротства. Разработка направлений и мероприятий финансового оздоровления предприятия, перспективы и ожидаемые результаты данного процесса.

    дипломная работа , добавлен 07.08.2012

    Теоретические основы и законодательно-нормативное регулирование отношений несостоятельности и банкротства. Сущность, виды и причины, методы оценки и прогнозирования вероятности банкротства, план финансового оздоровления и укрепления платежеспособности.

    дипломная работа , добавлен 22.08.2011

    Суть и особенности банкротства предприятия. Последствия банкротства для предприятия и экономики в целом. Анализ современного состояния банкротства предприятий в РФ. Характеристика способов и мер по предубеждению финансовой несостоятельности предприятия.

    курсовая работа , добавлен 20.03.2017

    Причины и виды несостоятельности. Процедура финансового оздоровления. Анализ финансовой устойчивости предприятия. Диагностика вероятности его банкротства. Мероприятия по восстановлению платежеспособности и поддержке эффективной хозяйственной деятельности.

    курсовая работа , добавлен 13.11.2014

    Процедуры банкротства, применяемые к должнику. Комплексный анализ финансово-хозяйственной деятельности ОАО "Этанол" и прогнозирование его банкротства. Защитная и наступательная тактика оздоровления, стратегия предупреждения банкротства предприятия.

    курсовая работа , добавлен 06.08.2011

    Рассмотрение в суде дела о банкротстве, главные особенности процедуры для должника и кредитора. Сущность реальной, технической и криминальной разоренности. Аспекты деятельности государства в развитии института банкротства в современных условиях.